Ons Altın, Waller'ın ABD istihdam verileri öncesinde Fed faiz artırımı beklentilerini yumuşatmasıyla 4.450 doların üzerine toparlandı

• Altın fiyatı, cuma günkü erken Asya seansında 4.470$ civarına toparlandı. 
• Fed’in Waller, eylül toplantısında faizleri sabit tutma eğiliminde olduğunu söyledi
• ABD ağustos ayı istihdam verileri cuma günü ön plana çıkacak. 

Ons Altın fiyatı (XAU/USD), cuma günkü erken Asya seansında yaklaşık 4.470$ seviyesine doğru ivme kazandı. Değerli metal, Federal Rezerv (Fed) faiz artırımı beklentilerinin azalmasıyla toparlanmasını sürdürdü. Tüm gözler, cuma günü ilerleyen saatlerde açıklanacak olan ABD ağustos ayı Tarım Dışı İstihdam (NFP) raporunda olacak. 

Bu hafta başlarında, Fed Başkanı Kevin Warsh'ın Jackson Hole sempozyumunda yaptığı şahin açıklamalar, ABD'de eylül ayında faiz artırımına gidileceği beklentilerini yükseltti ve sarı metal üzerinde baskı yarattı. Ancak Fed Guvernörü Christopher Waller'ın gelecek ay enflasyon verilerinin "makul" olmasını beklediğini söylemesinin ardından yatırımcılar, para politikasında daha fazla sıkılaşmaya yönelik bahislerini sonrasında azalttı.

CME'nin FedWatch aracına göre, Fed fon vadeli işlemleri yatırımcıları eylül ayında çeyrek puanlık bir faiz artırımına %50,2 olasılık verirken, bu oran Waller'ın konuşmasından önce %63,2 seviyesindeydi.

Saxo Bank Emtia Stratejisi Başkanı Ole Hansen, "Fed şu anda ileriye dönük yönlendirme sunmadığı için altın, eylül toplantısına ilişkin piyasa beklentilerindeki değişimlere karşı oldukça hassas kalmaya devam ediyor," dedi. 

Yatırımcılar, ABD faiz oranı patikasına ilişkin yeni ipuçları sunabilecek olan cuma gününün ilerleyen saatlerinde açıklanacak ABD ağustos ayı istihdam verilerini yakından izleyecek. Tarım Dışı İstihdam (NFP) verisinin ağustos ayında 56.000 kişilik istihdam artışı göstermesi beklenirken, İşsizlik Oranının aynı dönemde %4,1'de sabit kalacağı öngörülüyor. Rapor beklenenden daha güçlü sonuçlar gösterirse, bu durum ABD Dolarını (USD) yükseltebilir ve USD cinsinden emtia fiyatını aşağı çekebilir. 

Waller, veriye bağlı duruşla eylül seçeneklerini açık tutarken dolar boğalarını yumuşatıyor

Fed Guvernörü Waller, FXS Speechtracker puanının 6,1 ile tarihsel ortalama olan 6,3'e kıyasla biraz daha yumuşak olduğu, orta derecede şahin ancak veriye bağlı bir mesaj verdi. Waller'ın, ağustos enflasyonu ilerlemeye devam ederse eylülde faizleri sabit tutmayı destekleme eğiliminde olduğunu, ancak veriler sıcak gelirse faiz artırımını değerlendireceğini belirten temel ifadesi, doların anlık yeniden fiyatlanmasını sınırlarken yukarı yönlü riski koruyan, canlı toplantı ve tepki fonksiyonu odaklı bir yaklaşımı vurguluyor. Ortaya çıkan dezenflasyona, sağlam GSYH'ye ve tatmin edici bir işgücü piyasasına yapılan vurgu, yukarı yönlü enflasyon risklerinin kabulüyle birlikte, tonu agresif olmaktan ziyade temkinli bir şekilde şahin tutuyor.

FXS Fed Duyarlılık Endeksi 2,06 puan düşerek 125,38'e geriledi ve nötr 100 seviyesinin belirgin şekilde üzerinde kalmasına rağmen algılanan şahinlikte mütevazı bir geri çekilmeye işaret etti. Daha düşük bir endeks okuması ile hâlâ yüksek seviyenin birleşimi, Waller'ın verilere bağlı duruşunun yerleşik baz seviyeye kıyasla bazı beklentileri soğuttuğunu, ancak hem FXS Fed Duyarlılık Endeksi hem de FXS Speechtracker'a göre genel politika tonunun hâlâ şahin bölgede kaldığını gösteriyor.

HSBC, çekirdek enflasyonun kontrol altında kalmasıyla Fed'in beklemede kalacağını düşünüyor

HSBC'deki analistler, "yüksek enerji fiyatlarının daha yüksek çekirdek enflasyona dönüşmemesi" koşuluyla yakın vadede ABD'de ilave bir faiz artışının olası olmadığını savunuyor. Bunun "bizim temel senaryomuz olmaya devam ettiğini" belirten analistler, Fed'in para politikasını daha fazla sıkılaştırma konusunda isteksiz olacağını vurgulayarak "ABD Merkez Bankası düşük gelirli hanelerin daha yüksek faizlerin baskısını taşımasını istemeyecektir" diyor.

Teknik Analiz: Altın fiyatı 100 günlük SMA'nın üzerinde yükseliş havasını koruyor

Günlük grafikte XAU/USD, 100 günlük basit hareketli ortalamanın (SMA) ve Bollinger Bantları orta çizgisinin üzerinde kalmaya devam ettiği için kısa vadede yapıcı bir eğilimi koruyor; bu da son geri çekilmenin ardından altta yatan talebe işaret ediyor. 55,34 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI), nötrden pozitife bölgede yer alıyor ve yükseliş momentumunun aşırı alım okumalarından soğuduğunu, ancak daha derin bir düzeltmeden ziyade hâlâ sınırlı yukarı yönü desteklediğini gösteriyor.

Yukarı yönde, acil direnç yaklaşık 4.675$'daki Bollinger Bantları üst bandında bulunuyor; burada herhangi bir yükselişin muhtemelen kâr realizasyonu ve volatilite genişlemesiyle karşılaşması beklenir. Aşağı yönde ise ilk destek 4.460$'daki Bollinger orta bandında görülüyor, bunu 4.360$'daki 100 günlük SMA takip ediyor; daha derin bir düşüş ise yaklaşık 4.245$ civarındaki alt Bollinger bandını test edebilir.

(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)