Ons Altın, ABD Dolarındaki zayıflık ve kapanma riski nedeniyle 3.800$'ın üzerindeki rekor zirvelere yükseliyor

• Altın, yükseliş momentumunun devam etmesiyle birlikte 3.800 doların üzerinde yeni rekor seviyelere ulaşıyor.
• Zayıf ABD Doları ve daha yumuşak Hazine getirileri aşağı yönlü hareketi sınırlarken, jeopolitik gerilimler ve ABD hükümetinin kapanma riski güvenli liman akışlarını artırıyor.
• Pazartesi günü, St. Louis Fed Başkanı Musalem ve New York Fed Başkanı Williams'ın açıklamalarıyla birlikte bekleyen konut satışlarıyla hafif bir ABD takvimi var.

Ons Altın fiyatı (XAU/USD), yeni haftanın başlangıcında 3.800$'ın üzerine çıkarak ilk kez yeni bir tarihi zirveye ulaşıyor. Bu satırların yazıldığı sırada, XAU/USD 3.825$ civarında işlem görüyor ve gün içinde yaklaşık %1,70 artış kaydediyor, rekor kıran rallisini yedinci haftaya taşıyor.

Geçtiğimiz haftanın büyük bir kısmını 3.791$ civarındaki önceki tüm zamanların en yüksek seviyesinin hemen altında konsolide ederek geçirdikten sonra, momentum cuma günü ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) enflasyon raporunun açıklanmasının ardından geri döndü. Veriler genel olarak beklentilere paralel gelirken, enflasyon Federal Rezerv'in (Fed) %2 hedefinin üzerinde kalmaya devam ediyor ve Fed'in bir sonraki hamlesi için işgücü piyasası göstergelerine odaklanmayı sürdürüyor.

Şimdi tüm gözler Cuma günü açıklanacak ABD Tarım Dışı İstihdam (NFP) raporuna çevrildi; işgücü piyasası koşulları giderek ekonominin ana aşağı yönlü riski olarak görülüyor ve Fed'in para politikası görünümünde merkezi bir rol oynuyor. Yatırımcılar iş verilerini beklerken, daha geniş zemin Altın'ın rallisini desteklemeye devam ediyor.

Genel olarak zayıf ABD Doları (USD) ve düşük Hazine getirileri, Altın için aşağı yönü desteklemeye devam ederken, kalıcı jeopolitik gerilimler ve yenilenen tarifelerle ilgili endişeler ile potansiyel bir ABD hükümeti kapanması üzerindeki belirsizlik, güvenli liman talebini canlı tutuyor.

Piyasa hareketleri: ABD kapanma riski, Fed görünümü ve işgücü verileri odak noktası

• ABD, Çarşamba günü yeni finansman yasası üzerinde anlaşma sağlanmadığı takdirde hükümet kapanma riskiyle karşı karşıya. Temsilciler Meclisi'ndeki Cumhuriyetçi liderler, finansmanı 21 Kasım'a kadar uzatacak bir geçici yasa tasarısını destekliyor, ancak Senato Demokratları bunu politika tavizleri olmadan desteklemeyi reddetti. Başkan Trump, hükümet finansmanını uzatmak ve kapanmayı önlemek için Pazartesi günü Kongre'deki üst düzey Demokrat ve Cumhuriyetçi liderlerle bir araya gelmeyi planlıyor.
• BHH Marketview raporuna göre, "Çarşamba günü ABD hükümetinin kapanma tehdidi, daha az sıkı bir Fed'e yol açabilir. Eğer kapanma kısa sürerse, Fed bunu büyük ölçüde göz ardı edecektir. Ancak, uzun süreli bir kapanma (iki haftadan fazla) büyüme için aşağı yönlü riski artırır ve daha uyumlu bir Fed olasılığını yükseltir."
• Fed Yönetim Kurulu Üyesi Hammack, pazartesi günü CNBC'ye verdiği demeçte, merkez bankasının hala kısıtlayıcı bir politika duruşunu sürdürmesi gerektiğini belirtti ve işgücü piyasasının genel olarak dengede göründüğünü, ancak özellikle hizmet sektöründe kalıcı enflasyonist baskılar olduğunu vurguladı. Ayrıca, "tarifelerin tek seferlik bir etki olacağını görmek daha zor" uyarısında bulundu.
• Fed'in tercih ettiği temel PCE Fiyat Endeksi, aylık %0,2 artış göstererek tahminlerle uyumlu oldu ve temmuzda başlangıçta bildirilen %0,3'lük artış, %0,2'ye revize edildi. Manşet PCE Fiyat Endeksi, aylık %0,3 artış göstererek beklentilere uyum sağladı ve temmuz ayındaki %0,2'den yükseldi; yıllık oran ise ağustosta bir önceki ay %2,6'dan %2,7'ye çıktı.
• Pazartesi günü ABD takvimi nispeten hafif; Bekleyen Konut Satışları verileri ile birlikte günün ilerleyen saatlerinde St. Louis Fed Başkanı Alberto Musalem ve New York Fed Başkanı John Williams'ın açıklamaları yer alıyor.

Teknik analiz:

XAU/USD, 3.800$ civarındaki önceki direnç seviyesinin üzerine kararlı bir şekilde çıktı. Kırılma, yan hareketli bir konsolidasyon döneminin ardından gerçekleşti ve yeniden başlayan boğa momentumunu işaret ediyor; fiyat hareketi 4 saatlik grafikte hem 21 hem de 50 dönemlik Basit Hareketli Ortalamaların (SMA) üzerinde sağlam bir şekilde seyrediyor.

Şu anda acil destek, 3.800$ civarındaki eski kırılma bölgesinde yer alıyor; bunu 21 dönemlik SMA'nın 3.761$ ve 50 dönemlik SMA'nın 3.726$ seviyeleri takip ediyor. 3.800$'ın üzerinde sürdürülebilir bir tutuş, kısa vadeli boğa eğilimini koruyacak ve 3.850$ ve ötesine doğru daha fazla yukarı yönlü hedefler belirleyecektir.

Göreceli Güç Endeksi (RSI) 4 saatlik grafikte 73 civarında seyrediyor ve güçlü alım ilgisini işaret ediyor; ancak aşırı alım koşullarını da gösteriyor ve bu durum kısa vadeli bir geri çekilme tetikleyebilir. 3.800$'ın altına bir geri dönüş, kâr realizasyonuna işaret edebilir, ancak kırılma bölgesi yakınlarında yeni alım ilgisini çekmesi muhtemeldir.