Avustralya Doları büyük bir seviyeyi geri alıyor ve hemen ivmesini kaybediyor

• AUD/USD, 0,7021 seviyesine dokunduktan sonra 0,7005 civarında işlem görüyor; bu, Haziran ortasından bu yana 0,7000 seviyesinin üzerindeki ilk görünümü oldu.
• Çin'in ikinci çeyrek büyümesi beklentilerin altında kalırken sanayi üretimi ve perakende satışlar beklentileri aştı ve iyimser veri günün kazananı oldu.
• 50 günlük EMA, perşembe günkü enflasyon beklentileri ve gelecek haftaki istihdam raporu öncesinde yükselişi sınırlıyor.

Avustralya Doları 0,6975 civarında açıldı, gün boyunca her seansta kademeli olarak yükseldi ve momentum sessizce sahneyi terk etmeden önce Haziran ortasından bu yana ilk kez 0,7000 seviyesinin üzerine çıktı. Aussie, yazının yazıldığı sırada %0,44 artışla 0,7005 civarında işlem görüyor; 0,7021 seviyesinde duraksadı ve 50 günlük Üstel Hareketli Ortalama (EMA) olan 0,7016'dan neredeyse kuruşu kuruşuna geri çekildi. Yarım büyük figür içindeki bir aralık, bunu çarşambanın daha az dramatik majörlerinden biri yapıyor; gerçekleştiği seviye ise onu daha önemli olanlardan biri haline getiriyor.

Psikolojik seviye bir aylık yük taşıyor. Aussie, Haziran ortasında 0,7050'nin üzerinden Temmuz başında 0,6865 civarındaki tabana geriledi, ardından daha yüksek diplerle istikrarlı bir yükselişle toparlandı ve çarşamba günkü hamle, düşüşün ardından azalan 50 günlük ortalamanın ilk testiydi. Düşen hareketli ortalamalarda gelen reddedilmeler düşüş trendlerinin ürettiği şeydir; bunlardan birinin üzerinde temiz bir günlük kapanış ise onları sona erdiren şeydir ve parite, hangisinin gerçekleşeceğini görmek için yalnızca birkaç pip uzakta duruyor.

Pekin karışık bir tablo sunuyor

Çin'in ikinci çeyrek Gayri Safi Yurtiçi Hasılası (GSYH) çeyreklik bazda %0,9 büyüdü; bu, beklentilerle uyumlu olsa da %1,3'ten yavaşlamaya işaret ederken, yıllık oran %4,5'lik beklentiye karşılık %4,3 ile beklentilerin altında kaldı. Haziran ayı faaliyet verileri ise ters yönde geldi: sanayi üretimi yıllık bazda %4,6'lık konsensüse karşılık %5,3 ile beklentileri aştı ve perakende satışlar %0,1'lik düşüş beklentisine karşılık %1 büyümeye dönerek artış kaydetti. Bahar aylarını tüketici cephesinde yeniden zayıflama riskiyle geçiren bir ekonomi için, perakende satışlardaki bu dönüş Avustralyalı ihracatçıların gerçekten önem verdiği rakam.

Aussie, Çin'in emtia talebine bağlı olarak yaşar ya da ölür ve bu açıdan bakıldığında faaliyet verilerindeki sürprizler, büyümedeki onda ikilik sapmadan daha önemlidir. Para birimi, açıklamanın ardından gece boyunca gelen talebini korudu ve New York öğleden sonrasına kadar geri adım atmadı; gün içi fiyat hareketlerinin verebildiği kadar net bir hüküm bu. Pekin'in başrolü hak edip etmediği ise başka bir soru, çünkü çarşamba günkü kazancın büyük kısmı Çin'den ziyade Washington'da üretildi.

Zayıf dolar dalgası tereddütlü tekneyi yukarı kaldırıyor

Haziran ayı Amerikan Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) aylık bazda %0,3 düştü ve yıllık bazda %6,2'lik konsensüse karşılık %5,5'e yavaşladı; bu da haftanın beklenenden daha ılımlı enflasyon verileri serisini uzattı ve bu ayın başlarında Eylül için yaklaşık %70 seviyesinde bulunan Federal Rezerv (Fed) faiz artırımı fiyatlamasını azalttı. Fed Başkanı'nın 14:00 GMT'deki Capitol Hill ifadesi şahin değil nötr olarak değerlendirildi ve dolar, New York seansı boyunca nabzı atan her şeye karşı satış baskısı altında kaldı.

Avustralya Merkez Bankası (RBA), bu yıl üç faiz artırımı ve haziran ayında sabit bırakma kararının ardından %4,35 seviyesinde bulunuyor; bu da Aussie'ye %3,75'te bekleyen Fed'e karşı pozitif taşıma avantajı sağlıyor, ancak para biriminin yüksek beta karakteri iki yönlü çalışıyor. İran'a yönelik yeniden başlatılan Amerikan saldırıları, Hürmüz Boğazı'na yeniden ilan edilen abluka ve Washington'un %20'lik bir geçiş vergisi gündeme getirmesi küresel risk iştahını dizginliyor ve 0,7021'den gelen geri çekilme, 17:00 GMT'de şahin olarak değerlendirilen Fed konuşmasıyla aynı zamana denk geldi. Aussie, doların kötü gününde yükseldi ve kendi sınırlamaları karşısında tereddüt etti.

Devam hareketi için eşik

Perşembe günü saat 01:00 GMT'de açıklanacak tüketici enflasyon beklentileri verisi, son olarak %5,5 seviyesinde gelmişti ve RBA'nın sıkılaştırma eğilimini canlı tutan türden bir veri; ABD Haziran Perakende Satışları ise Mayıs ayındaki %0,9'un ardından %0,2'lik konsensüsle dolar tarafı için önemli bir veri niteliği taşıyor. Pazartesi günü Çin Merkez Bankası'nın (PBoC) faiz kararı geliyor; gösterge oran %3 seviyesinde ve çarşamba günkü verilerde bunu değiştirme aciliyeti olduğunu haykıran hiçbir şey yok.

Ana etkinlik 23 Temmuz Perşembe günü gerçekleşecek; Haziran istihdam verileri, önceki raporda eklenen 40,3 bin iş ve %4,4 işsizlik oranına karşılık açıklanacak, ardından aynı gün ilerleyen saatlerde öncü Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) anketleri gelecek. Kırılmayı reddeden bir iş gücü piyasası, RBA'nın faiz artırımı seçeneğini masada tutmak için en güçlü argüman ve dolayısıyla Aussie'nin 0,7000 üzerindeki bir günlük ziyareti adres değişikliğine dönüştürmesi için sahip olduğu en güçlü argüman.

Seviyeler ve eğilim

Direnç: 50 günlük EMA olan 0,7016, çarşamba günkü 0,7021'den gelen reddedilme ile doğrulanan ilk tavan konumunda. Bunun üzerinde 0,7050 bölgesi, bir sonraki psikolojik hedef olan 0,7100'e giden kapıyı açıyor.

Destek: 0,6950 bölgesi, ilk geri çekilme referansı; Temmuz başına kadar gelen her testi absorbe eden 0,6900 tabanının önünde yer alıyor. 200 günlük EMA ise çok daha aşağıda, 0,6884 civarında bulunuyor.

Eğilim: 0,6950 korunduğu sürece yükseliş yönünde. 50 günlük EMA'nın üzerinde günlük kapanış, 0,7100'e giden yolu açar; buradan gelecek bir reddedilme ise Aussie'yi Haziran aralığına geri gönderir ve yaptıklarını düşünmeye bırakır.

AUD/USD günlük grafik