ABD Dolar Endeksi, yatırımcıların Fed faiz görünümünü değerlendirmesiyle 102,00 seviyesinin altına geriledi

• ABD Dolar Endeksi salı gününün erken Avrupa seansında yaklaşık 101,80 seviyesine geriledi.
• Fed’den Warsh, para politikası veya ABD ekonomisine ilişkin görünümü hakkında herhangi bir yorum yapmadı.
• Yatırımcılar, Fed'in bu ay faizleri değiştirmeme ihtimalini %82,8 olarak görüyor.

ABD Doları'nın (USD) altı dünya para biriminden oluşan bir sepete karşı değerini ölçen ABD Dolar Endeksi (DXY), salı günü erken Avrupa işlem saatlerinde şu anda 101,80 civarında işlem görüyor. DXY, yatırımcıların gelecek haftaki Federal Rezerv (Fed) politika toplantısı öncesinde ABD faiz oranlarına ilişkin görünümü değerlendirmeye devam etmesiyle geriliyor. ABD ADP istihdam, Konut Başlangıçları ve İnşaat İzinleri verileri günün ilerleyen saatlerinde açıklanacak.

Çalışma İstatistikleri Bürosu geçen hafta, ABD enflasyonunun beklentilerin üzerinde geldiğini ve toptan eşya fiyatlarının eylül ayında yıllık bazda %6,3 arttığını gösterdi. Bu, 2022'den bu yana görülen en büyük artış oldu. Ayrıca, manşet Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) eylül ayında yıllık bazda %3,7 artarak tahminleri aştı.

Fed Başkanı Kevin Warsh'ın geçen hafta yaptığı açıklamalar, ekim ayı politika toplantısında faizlerin sabit tutulacağına yönelik piyasa beklentilerini artırdı. Warsh, ABD ekonomisinin gücüne ilişkin iyimserliğini dile getirdi ancak daha fazla faiz artırımına ne zaman veya ihtiyaç duyulup duyulmayacağına dair bir sinyal vermedi.

Warsh, "Fiyat istikrarını sağlayacağımızı çok net bir şekilde ortaya koyduk ve yaklaşık bir ay önce gevşeklikten bir miktar geri adım attık," dedi. "Toplantılar hakkında önceden hüküm vermem. Yılın geri kalanında yapacağımız toplantılarda ne yapabileceğimi şimdiden söylemeye inanmıyorum," diye ekledi.

CME FedWatch aracına göre piyasalar artık Federal Açık Piyasa Komitesi'nin (FOMC) borçlanma maliyetlerini değiştirmeme ihtimalini %82,8 olarak fiyatlıyor.

Fed beklentileri azalırken dolar zayıflıyor ve Çin verileri Aussie ile Kiwi'yi destekliyor

Scotiabank analistleri, "USD, piyasaların kısa vadeli Fed sıkılaşma beklentilerini yeniden değerlendirmeye devam etmesiyle seans boyunca karışık ila biraz daha zayıf seyrediyor" notunu düştü. Analistler ayrıca, "piyasalar ay sonunda yapılacak FOMC toplantısı öncesinde USD'yi aşağı çekmekte isteksiz olabilir, ancak azalan getiri desteği USD'yi önümüzdeki dönemde daha fazla zayıflığa açık bırakabilir" ifadelerini ekleyerek, yatırımcıların Dolar'daki aşağı yönü uzatma konusunda temkinli olduğunu ancak değişen faiz ortamını da yakından izlediğini belirtti.

Scotiabank ayrıca, "G10 para birimleri genelindeki eğilimler karışık; AUD ve NZD, beklentilerin üzerinde gelen Çin'in üçüncü çeyrek GSYH verileri (%4,5 Y/Y) sayesinde daha iyi performans gösterirken, EUR Fransa'daki yaygın protestoların ardından zayıf kalıyor" değerlendirmesinde bulundu ve Çin'in büyüme sürprizi ile Fransa'daki siyasi gerilimlerin göreli hareketleri yönlendirmesiyle majörler arasında ayrışan bir performans olduğunun altını çizdi.

Warsh yatırım patlaması ve yapay zekâ odağını işaret ediyor ancak politika ön taahhüdünden kaçınıyor

Fed Başkanı Warsh’ın konuşması FXS Speechtracker’da 5,6/10 puan alarak, 6,1/10 seviyesindeki yerleşik baz çizgisinin hafif altında kaldı ve genel olarak yapıcı makro tona rağmen her zamankinden biraz daha az etkili bir iletişime işaret etti. Küresel finansal krizden "fazlasıyla yara almış" olunduğunun kabulü, Warsh yapısal büyümeyi ve "iyi politikalar" tarafından yönlendirilen yatırım patlamasını öne çıkarırken bile finansal istikrara yönelik temkinli bir eğilimin altını çiziyor; buna karşın Ekim ve Aralık toplantılarını peşinen yargılamayı kesin bir dille reddetmesi, Dolar yatırımcılarının yönlendirmeden ziyade verilere odaklanmasını sağlıyor. Warsh’ın yapay zekâya yakın vadeli bir talep yönlü güç ve para politikası analizlerini güçlendirecek bir araç olarak vurgu yapması, ayrıca bir yapay zekâ saha oturumu planları, ileriye dönük bir duruşu pekiştiriyor ancak yakın zamanda bir politika değişikliğine işaret etmekten uzak kalıyor.

FXS Fed Duyarlılık Endeksi değişmedi ve 0,00 puanlık hareketle 127,51 seviyesinde kaldı; bu da konuşmanın FXS Speechtracker’daki biraz daha zayıf puanına rağmen Fed’i sıkılaşmacı bölgede sağlam biçimde tutuyor. Endeksin nötr 100 seviyesinin oldukça üzerinde olmasıyla birlikte, piyasaların Warsh’ın temkinli yaklaşımını ve yatırım ile yapay zekâya odaklanmasını, Fed’in güvercin bir dönüşten ziyade politikayı sürdürme veya sıkılaştırma eğilimini koruduğuna dair tutarlı bir sinyal olarak yorumlaması muhtemel.

Teknik Analiz: ABD Dolar Endeksi 100 günlük SMA'nın üzerinde yükseliş havasını koruyor

Günlük grafikte, Dolar Endeksi Spot'un kısa vadeli eğilimi yükseliş yönünde; fiyat 100 günlük basit hareketli ortalamanın (SMA) ve alt Bollinger Bandının üzerinde tutunduğu için bu durum yapıcı bir temel talep bölgesine işaret ediyor. Ancak endeks şu anda son volatilite zarfının üst yarısına doğru ilerliyor; Bollinger orta bandı hemen üstte acil direnç olarak çalışırken, 55,8 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI) ılımlı ve aşırı uzamamış bir yukarı yönlü momentuma işaret ediyor.

Yukarı yönde, ilk direnç 101,85 civarındaki Bollinger orta bandında bulunuyor; bunun önünde 102,75 civarındaki üst Bollinger Bandında daha güçlü bir tavan yer alıyor ve burada yükseliş denemeleri kâr realizasyonuyla karşılaşabilir. Aşağı yönde ise ilk destek 100,95 seviyesindeki alt Bollinger Bandında görülüyor; daha derin taban ise 100,50 civarındaki 100 günlük SMA'da bulunuyor ve bu kümenin kararlı biçimde savunulması daha geniş toparlanma yapısını sağlam tutacaktır.

(Bu haberin teknik analizi bir yapay zekâ aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)