- Altın fiyatı belirleyici bir hareket için ABD çekirdek PCE Fiyat Endeksi verilerini bekliyor.
- Temel enflasyon verileri faiz oranı görünümünü keskinleştirecek.
- Fed'den Collins, Fed'in %2 enflasyona giden yolun inişli çıkışlı olacağını düşünüyor.
Ons Altın fiyatı (XAU/USD) perşembe günkü Avrupa seansında, yatırımcıların faiz oranı görünümüne ilişkin yeni bir yönlendirme arayışında olması nedeniyle dar bir aralıkta seyrediyor. Değerli metal, saat 13:30 GMT'de (16:30 TSİ) yayınlanacak olan Ocak ayı Amerika Birleşik Devletleri çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları - Fiyat Endeksi (PCE) tarafından yönlendirilecek. Temel enflasyon verileri, Federal Rezerv (Fed) politika yapıcılarının enflasyonun sürdürülebilir bir şekilde %2 hedefine döneceğine ikna edebilecek kanıtlar elde edip etmediklerini gösterecek.
Fiyat baskıları inatçı olmaya devam ederse Fed politika yapıcıları faiz oranlarını düşürmekle ilgilenmeyecektir. Bu da ABD Doları ve tahvil getirilerinin cazibesini artıracaktır. ABD Doları, Fed'in faiz oranları konusunda şahin bir tutum sergilemesi durumunda genellikle daha yüksek yabancı girişi çekmektedir.
Mart ve Mayıs politika toplantılarında faiz indirimine yönelik piyasa beklentilerinin, enflasyon raporu daha yumuşak çıksa bile önemli ölçüde artması beklenmiyor. Fed politika yapıcılarının para politikası duruşunda bir değişiklik yapmayı düşünmeleri için aylarca iyi enflasyon verilerine ihtiyaçları var. Bu nedenle, kademeli olarak azalan iyi bir enflasyon verisi, politika yapıcıları kısıtlayıcı politika duruşlarını hızla gevşetmeye zorlamak için yeterli olmayacaktır.
Günlük Özet Piyasa Hareketleri: Altın fiyatı ABD enflasyon verileri öncesinde yatay seyrediyor
- Yatırımcılar Ocak ayı Amerika Birleşik Devletleri çekirdek PCE Fiyat Endeksi verilerini beklerken, altın fiyatı yatay seyrederek 2.040$'ın biraz altında kaldı.
- Fed'in tercih ettiği enflasyon aracı olduğu için piyasa katılımcıları bu veriyi yakından takip edecek. Baz etkisiyle bozulmuyor ve değişken kalemleri hariç tutarak enflasyonun temeline ilişkin net bir görünüm sağlıyor.
- Ekonomistler yıllık bazda enflasyonun Aralık ayındaki %2,9 seviyesinden %2,8'e gerileyeceğini tahmin ediyor. Aylık çekirdek PCE Fiyat Endeksi verisinin Aralık ayındaki %0,2'lik ılımlı büyümeye karşılık %0,4 oranında arttığı tahmin edilmektedir.
- Ekonomik verilerin, Federal Rezerv'in faiz indirimlerinin zamanlamasına ilişkin piyasa beklentilerini önemli ölçüde etkilemesi bekleniyor.
- Temel enflasyon verilerinin öncesinde, CME FedWatch aracı, Mart ve Mayıs aylarında yapılacak olan önümüzdeki iki politika toplantısında faiz oranlarının %5,25-%5,50 aralığında sabit kalacağını gösteriyor. Yatırımcılar Haziran toplantısında 25 baz puanlık bir faiz indirimi için %53'lük bir şans görüyor.
- Enflasyon verileri inatçı olmaya devam ederse, Altın gibi getirisi olmayan varlıkları tutmanın fırsat maliyeti artacaktır. Bu nedenle, Fed politika yapıcılarından gelen sıkılaşmacı yorumlar Altın fiyatı üzerindeki aşağı yönlü baskıyı sürdürüyor.
- Çarşamba günü New York Federal Rezerv Başkanı John Williams, faiz indirimi kararının gelen verilere bağlı olacağını söyledi. Williams, merkez bankasının enflasyonu %2 hedefine indirmek için uzun bir yol kat ettiğini ancak daha yapılacak çok iş olduğunu da sözlerine ekledi.
- Boston Fed Bankası Başkanı Susan Collins, sıkı işgücü piyasası koşulları ve Ocak ayındaki yüksek enflasyon verileri nedeniyle Fed'in %2'ye dönüş yolunun inişli çıkışlı olduğunu düşünüyor. Collins, Fed'in bu yıl içinde faiz oranlarını düşürmeye başlamasını bekliyor.
Teknik Analiz: Altın fiyatı 2.030$ civarında yatay seyrediyor
Altın fiyatı çarşamba günkü işlem aralığında dalgalanıyor. Değerli metalin genel trendi yatay seyrediyor ve her iki yönde de kırılabilecek bir Simetrik Üçgen içinde işlem görüyor. Ancak, olasılıklar marjinal olarak üçgeni oluşturmadan önce trend yönünde bir hareketi destekliyor - bu durumda, yukarı. Üçgen sınır çizgilerinin üstünde veya altında kesin bir kırılma, bir kırılmanın devam ettiğini gösterecektir.
Simetrik Üçgen formasyonunun aşağı doğru eğimli sınırı 28 Aralık'taki en yüksek seviye olan 2.088$'dan, yukarı doğru eğimli sınırı ise 13 Aralık'taki en düşük seviye olan 1.973$'dan çizilmiştir.
14 dönemlik Göreceli Güç Endeksi (RSI) 40,00-60,00 aralığında sınırlı kalarak yatay bir eğilime işaret ediyor.
Altın Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
İnsanlar neden altına yatırım yapar?
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
En çok Altını kim satın alır?
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla artırıyor.
Altın diğer varlıklarla nasıl ilişkilidir?
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimi göstererek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Altın fiyatı neye bağlıdır?
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metal üzerinde baskı oluşturur. Yine de çoğu hareket, varlık dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını kontrol altında tutma eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Feragatname: Bu sayfadaki tüm bilgiler değişebilir. Bu web sitesinin kullanımı ile kullanıcılar kullanıcı sözleşmesini kabul etmiş sayılırlar. Lütfen gizlilik koşullarını ve hükümlerini okuyunuz. Lütfen finansal piyasalardaki ticari riskler ve maliyetler konusunda tam bilgi edininiz çünkü burası en riskli yatırım biçimlerinden birisidir. Alım satım farkı yoluyla döviz ticareti yüksek bir risk içerir ve tüm yatırımcılar için uygun bir alan olmayabilir. Diğer finansal araçlar içinden döviz ticaretini tercih etmeden önce, yatırım nesnelerinizi, deneyim seviyenizi ve risk iştahınızı dikkatlice gözden geçiriniz. FXStreet’de ifade edilen görüşler bireysel yazarlara aittir, fxstreet.com veya yönetimin görüşlerini ifade etmemektedir. Bilgilerde hatalar yada eksikler bulunabilir. FXStreet bağımsız yazarların görüşlerini doğrulamak zorunda değildir. FXStreet’de verilen herhangi bir görüş, haber, araştırma, analiz, fiyatlar veya fxstreet.comtarafından bu sitede yayınlanan bilgiler çalışanlar, ortaklar yada katkıda bulunanlar tarafından genel piyasa yorumu olarak verilmiştir ve yatırım danışmanlığı teşkil etmemektedir. FXStreet bu tür bilgilerin kullanımı nedeniyle doğrudan yada dolaylı olarak ortaya çıkabilecek herhangi bir kar kaybı herhangi bir sınırlama olmaksızın herhangi bir kayıp ya da hasar için sorumluluk kabul etmemektedir.
FOREX HABERLERİ
Editörün Seçimi
AUD/USD paritesi, ABD TÜFE raporu öncesinde zayıf USD ile çok yıllık zirveye odaklanıyor
AUD/USD paritesi çarşamba günü Asya seansı sırasında bir miktar dip alımlarıyla karşılaştı ve bir gün önce belirlenen Haziran 2022'den bu yana en yüksek seviyesine yakın kalmaya devam ediyor. Hisse senedi piyasaları etrafındaki genel olumlu hava, güvenli liman olan ABD Doları'nı zayıflatıyor ve RBA'nın sıkılaşmacı duruşu nedeniyle risk duyarlı Avustralya Doları'na fayda sağlıyor. Ancak, Orta Doğu'daki artan jeopolitik gerilimler, daha derin USD kayıplarını sınırlayabilir ve paritenin yukarı yönünü sınırlayabilir; ABD tüketici enflasyonu rakamlarının ise daha sonra açıklanması bekleniyor.
USD/JPY paritesi 158,00 civarında sabit kalıyor; yeni bir ivme için ABD TÜFE verilerine bakılıyor
USD/JPY paritesi çarşamba günü Asya seansında 158,00 civarında konsolide olurken, yatırımcılar ABD tüketici enflasyonu rakamlarının açıklanmasını beklemeyi tercih ediyor. Bu arada, müdahale korkuları Japon Yeni'ne bir miktar destek sağlarken, zayıflayan ABD Doları karşısında parite üzerinde ağırlık yaratıyor. Ancak, artan enerji fiyatlarının Japonya'nın ekonomik görünümünü olumsuz etkileyebileceğine dair endişeler, JPY boğalarının pozisyon almasını engelleyerek döviz çiftinin aşağı yönlü hareketini sınırlıyor.
WTI, acil petrol stoklarının serbest bırakılacağına dair umutlarla geriliyor
WTI Ham Petrol fiyatları çarşamba günü Asya seansı sırasında yeni bir arz baskısıyla karşılaştı ve 76,00$ altındaki seviyelerden ya da haftalık en düşük seviyeden gece işlemleri sırasında kaydettiği yükselişi durdurdu. IEA ve G7 ülkeleri, piyasadaki daralmayı yumuşatmak için acil petrol stoklarının potansiyel serbest bırakılmasını görüştü ve bu durum siyah altın üzerinde baskı yaratıyor. Ancak, Hürmüz Boğazı'ndaki ana petrol arz akışlarındaki kesintilere ilişkin endişeler ve İran çatışmasının sona ermesine dair belirsizlik, emtiaya destekleyici bir faktör olarak işlev görebilir.
11 Mart Çarşamba için bilmeniz gerekenler:
Daha iyi piyasa duyarlılığı, petrol fiyatlarının istikrara kavuşmasıyla birlikte Dolar üzerinde etkili oluyor ve riskli pozisyonlar yatırımcılar için daha cazip hale geliyor. EIA Kısa Vadeli Enerji Görünümü'ne göre, "Hürmüz Boğazı'ndaki petrol ticareti yeniden kurulduğunda, küresel petrol üretimi tüketimi aşmaya devam edecek ve duraklama korkularını ortadan kaldıracaktır."
Altın 5.200 doları geri aldı; ABD TÜFE raporu öncesinde bir haftalık zirveye yakın kalıyor
Altın, çarşamba günü Asya seansı sırasında 5.200$'ın üzerine yeniden tırmandı ve alıcılar, 5.000$ psikolojik sınırının yakınlarındaki bu haftaki güçlü toparlanmayı sürdürmeye çalışıyor. Orta Doğu'daki çatışmanın daha da tırmanması ve İran savaşının sona ermesi konusundaki belirsizlik, XAU/USD de dahil olmak üzere geleneksel güvenli liman varlıklarını desteklemeye devam ediyor. Ayrıca, mütevazı bir ABD Doları düşüşü, bugün daha sonra açıklanacak ABD tüketici enflasyon rakamları öncesinde külçeye destek sağlıyor.