- Gümüş fiyatı, ABD tahvil piyasasındaki satış dalgasına rağmen 53$'a yakın seviyelere fırladı.
- Beklenenden daha sıcak gelen ekim ayı ABD TÜFE verileri, ABD Hazine tahvil getirilerini yükseltti.
- Commerzbank, ABD enflasyonunun gelecek yıl da yüksek kalacağını öngörüyor.
Gümüş fiyatı (XAG/USD), çarşamba günü Avrupa işlem seansı sırasında yaklaşık %3 artışla 53,00$ seviyesine yakın seyrediyor. Beyaz metal, ekim ayına ilişkin Amerika Birleşik Devletleri (ABD) Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) verilerinin beklentilerin üzerinde gelmesinin ardından, Federal Rezerv'in (Fed) aralık ayı politika toplantısında süper boyutlu bir faiz artırımı yapabileceğine yönelik tartışmaların alevlenmesine rağmen yükseliyor. Bu durum, ABD Hazine tahvili getirilerinde sert bir artışa yol açtı
ABD enflasyon sürprizi, Hazine tahvilleri üzerindeki baskıyı sürdürüyor
Deutsche Bank stratejistleri, enflasyon verilerinin son tahvil satış dalgasının temel tetikleyicisi olduğunu vurgulayarak, "ABD TÜFE verisi günün en büyük hareketlerini yarattı; ekim ayı aylık çekirdek TÜFE verisi konsensüsün üzerinde %0,30 geldi (beklenen %0,2'ye karşılık)." değerlendirmesinde bulundu.
Deutsche Bank, "ayrıca, çekirdek TÜFE'nin üst üste üçüncü ayda da %0,3 gelmesi dikkat çekti ve bu üç ay birlikte ele alındığında, çekirdek TÜFE'nin yıllıklandırılmış hızı %3,75 seviyesinde seyrediyor." ifadelerine yer vererek, bankaya göre, "bu, söz konusu ölçütte Nisan 2024'ten bu yana görülen en hızlı tempo, dolayısıyla bunun geçici bir sapma olduğunu göz ardı etmek giderek zorlaştı."
Banka ayrıca, "bu arada, manşet TÜFE verileri daha da güçlü geldi; aylık manşet TÜFE %0,35 oldu (beklenen %0,3'e karşılık), 3 aylık yıllıklandırılmış hız ise %5,72 seviyesinde gerçekleşti." değerlendirmesinde bulundu. Bankaya göre, "piyasalar açısından en net etki ABD Hazine tahvillerinde görüldü; getiriler eğri boyunca yükseldi."
Bu satırların yazıldığı sırada, 10 yıllık ABD Hazine tahvil getirileri %2,4 artışla yaklaşık %5 seviyesinde bulunuyor. Teknik olarak, ABD faiz getirili varlıklarındaki daha yüksek getiriler, Gümüş gibi getiri sağlamayan varlıkların cazibesini azaltıyor.
ABD enflasyon görünümüne ilişkin beklentiler neler?
Commerzbank'taki ekonomistler, ABD'deki fiyat baskılarının rahatsız edici derecede yüksek kalmaya devam ettiğini belirterek, "fiyatlar, Eylül ayına kıyasla artış biraz daha küçük olsa da, hâlâ çok hızlı yükseliyor." diyor. Onlar, "temel eğilimin önemli bir göstergesi olan çekirdek enflasyonun bu nedenle (fazla) yüksek kalmaya devam ettiğini ve artık aşağı yönlü bir trend göstermediğini," vurgulayarak, temel fiyat dinamiklerinin iyileşmeye devam etmek yerine duraksadığı görüşlerini ortaya koyuyor. Değerlendirmelerine göre, "güçlü ekonomi ve Orta Doğu'daki süregelen çatışma, enflasyonun yakın vadede gevşemesinin pek olası olmadığını gösteriyor," ve "enflasyonun 2027'ye kadar düşmesinin beklenmediğini, hatta o zaman bile fiyat istikrarıyla uyumlu bir seviyenin üzerinde kalmasının muhtemel olduğunu" değerlendiriyorlar.
Böyle bir senaryo, Gümüş fiyatı üzerinde muhtemelen baskı oluşturmaya devam edecek.
Gümüş Teknik Analizi
Günlük grafikte XAG/USD 52,94$ seviyesinde işlem görüyor. Metal, 53,89$ seviyesindeki 20 günlük Üstel Hareketli Ortalama'nın (EMA) altında kalmayı sürdürüyor ve son toparlanma girişimleri bu dinamik bariyeri henüz geri alamadığı için kısa vadeli görünümü düşüş yönünde tutuyor. 43,6 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI), aşırı satım bölgesinden toparlanmış olsa da 50 çizgisinin altında kalıyor; bu da trendde teyit edilmiş bir değişimden ziyade aşağı yönlü momentumda yalnızca sınırlı bir gevşemeye işaret ediyor.
Yukarı yönde, ilk direnç 53,89$ seviyesindeki 20 günlük EMA ile tanımlanıyor ve mevcut düşüş eğilimini yumuşatmak ve daha anlamlı bir toparlanmanın önünü açmak için bu seviyenin üzerinde sürdürülebilir bir kırılma gerekiyor. Sağlanan göstergelerden türetilen yakın vadeli net yapısal destekler bulunmadığından, fiyat EMA'nın altında işlem gördüğü sürece aşağı yön kırılgan kalıyor ve satıcılar son diplerin altında yeniden baskı kurarsa XAG/USD daha fazla zayıflamaya açık hale geliyor.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Gümüş - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Gümüş, yatırımcılar arasında yüksek oranda işlem gören değerli bir metaldir. Tarihsel olarak bir değer deposu ve değişim aracı olarak kullanılmıştır. Altından daha az popüler olmasına rağmen, yatırımcılar yatırım portföylerini çeşitlendirmek için, gerçek değeri için veya yüksek enflasyon dönemlerinde potansiyel bir koruma olarak Gümüşe yönelebilirler. Yatırımcılar madeni para veya külçe olarak fiziksel Gümüş satın alabilir veya uluslararası piyasalarda fiyatını takip eden Borsa Yatırım Fonları gibi araçlar aracılığıyla ticaretini yapabilirler.
Gümüş fiyatları çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir durgunluk korkusu, Altın'dan daha az olsa da, güvenli liman statüsü nedeniyle Gümüş fiyatının yükselmesine neden olabilir. Getirisi olmayan bir varlık olarak Gümüş, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindedir. Varlık dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAG/USD) hareketleri ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına da bağlıdır. Güçlü bir Dolar Gümüş fiyatını uzak tutma eğilimindeyken, zayıf bir Doların fiyatları yukarı çekmesi muhtemeldir. Yatırım talebi, madencilik arzı - Gümüş, Altına kıyasla çok daha bol miktarda bulunur - ve geri dönüşüm oranları gibi diğer faktörler de fiyatları etkileyebilir.
Gümüş, Bakır ve Altından daha fazla olmak üzere tüm metaller arasında en yüksek elektrik iletkenliğine sahip olduğu için endüstride, özellikle elektronik veya güneş enerjisi gibi sektörlerde yaygın olarak kullanılmaktadır. Talepteki bir artış fiyatları artırabilirken, bir düşüş fiyatları düşürme eğilimindedir. ABD, Çin ve Hindistan ekonomilerindeki dinamikler de fiyat dalgalanmalarına katkıda bulunabilir: ABD ve özellikle Çin için büyük sanayi sektörleri çeşitli süreçlerde Gümüş kullanmaktadır; Hindistan'da tüketicilerin mücevherat için değerli metale olan talebi de fiyatların belirlenmesinde önemli bir rol oynamaktadır.
Gümüş fiyatları Altın'ın hareketlerini takip etme eğilimindedir. Altın fiyatları yükseldiğinde, güvenli liman varlıkları olarak statüleri benzer olduğu için Gümüş de genellikle onu takip eder. Bir ons Altın değerine eşit olmak için gereken Gümüş ons sayısını gösteren Altın/Gümüş oranı, her iki metal arasındaki göreceli değerlemeyi belirlemeye yardımcı olabilir. Bazı yatırımcılar yüksek bir oranı Gümüşün değerinin düşük ya da Altının aşırı değerli olduğunun bir göstergesi olarak değerlendirebilir. Aksine, düşük bir oran Altın'ın Gümüş'e göre değerinin düşük olduğunu gösterebilir.
Feragatname: Bu sayfadaki tüm bilgiler değişebilir. Bu web sitesinin kullanımı ile kullanıcılar kullanıcı sözleşmesini kabul etmiş sayılırlar. Lütfen gizlilik koşullarını ve hükümlerini okuyunuz. Lütfen finansal piyasalardaki ticari riskler ve maliyetler konusunda tam bilgi edininiz çünkü burası en riskli yatırım biçimlerinden birisidir. Alım satım farkı yoluyla döviz ticareti yüksek bir risk içerir ve tüm yatırımcılar için uygun bir alan olmayabilir. Diğer finansal araçlar içinden döviz ticaretini tercih etmeden önce, yatırım nesnelerinizi, deneyim seviyenizi ve risk iştahınızı dikkatlice gözden geçiriniz. FXStreet’de ifade edilen görüşler bireysel yazarlara aittir, fxstreet.com veya yönetimin görüşlerini ifade etmemektedir. Bilgilerde hatalar yada eksikler bulunabilir. FXStreet bağımsız yazarların görüşlerini doğrulamak zorunda değildir. FXStreet’de verilen herhangi bir görüş, haber, araştırma, analiz, fiyatlar veya fxstreet.comtarafından bu sitede yayınlanan bilgiler çalışanlar, ortaklar yada katkıda bulunanlar tarafından genel piyasa yorumu olarak verilmiştir ve yatırım danışmanlığı teşkil etmemektedir. FXStreet bu tür bilgilerin kullanımı nedeniyle doğrudan yada dolaylı olarak ortaya çıkabilecek herhangi bir kar kaybı herhangi bir sınırlama olmaksızın herhangi bir kayıp ya da hasar için sorumluluk kabul etmemektedir.
FOREX HABERLERİ
Editörün Seçimi
EUR/USD, USD gücü amidinde 1,1150 seviyesi yakınlarında kayıplarını koruyor
EUR/USD paritesi, Avrupa seansında salı günkü kayıplarını 1,1150 civarında koruyor. Parite, ekim ayı için açıklanan sıcak Amerika Birleşik Devletleri Tüketici Fiyat Endeksi verilerinin öncülük ettiği, Federal Rezerv'in aralık ayı politika toplantısında süper boyutlu faiz artırımı yapacağı beklentileri arasında ABD Doları'nın gece boyunca süren gücünü korumasıyla baskı altında.
Pi Network rekor düşük seviyelerden toparlandı, momentum iyileşirken aşırı satım bölgesinden çıktı
Pi Network (PI) salı günü güçlü bir toparlanma gösteriyor, önceki gün tüm zamanların en düşük seviyesi olan 0,0624$'ı kaydetmesinin ardından %7'nin üzerinde yükseldi. PI tokenının türev piyasasındaki cazibesi, Açık Pozisyon'un 6,21 milyon$'a yükselmesiyle hafif bir iyileşme gösteriyor.
GBP/USD paritesi ABD dolarının güçlü kalmasıyla 1,3350 seviyesinin altında kalmakta zorlanıyor
GBP/USD, mütevazı Asya seansı yükselişini sürdürmekte zorlanıyor ve orta 1,3300'lerin altında kalıyor, ancak bir önceki gün dokunulan bir buçuk haftalık dip seviyenin üzerinde tutunuyor. ABD Doları, Aralık ayında ABD Merkez Bankası'nın (Fed) 50 baz puanlık devasa bir faiz artırımı yapma olasılığına rağmen, önceki günkü sıcak ABD tüketici enflasyonu verilerinden ilham alan kazançlarını koruyor. Bununla birlikte, ABD-İran diplomasisine yönelik umutlar güvenli liman Dolar'ın yukarı yönlü hareketini sınırlayabilir.
Son dakika: ABD Tüketici Fiyat Endeksi ekim ayında aylık bazda %0,3 beklentisi karşısında %0,4 arttı
Pazartesi günü görülen aşağı yönlü hareketin ardından ABD Doları, Salı günü rakipleri karşısında güç topladı ve USD Endeksi gün içinde %0,5'ten fazla yükseldi. Çarşamba günü erken saatlerde USD Endeksi 102,30 seviyesinin rahatça üzerinde kalırken, gösterge 10 yıllık ABD Hazine tahvili getirisi gün içinde %2'den fazla artışla %5'e yakın seyrediyor. Ekonomik takvimde yüksek etkili herhangi bir makroekonomik veri açıklaması yer almayacak ve bu da yatırımcıların odağını tahvil ve hisse senedi piyasalarında tutmasına olanak tanıyacak.
Altın, 4.050$'ın ötesine kazançlarını genişletti; Fed faiz artırımı beklentileri USD'yi desteklerken yukarı yön sınırlı görünüyor
Ons Altın, çarşamba günü Avrupa seansına girerken 4.050$ seviyesinin üzerine daha da yükselerek önceki günün sert kayıplarının bir kısmını tersine çeviriyor, ancak yükselişin sınırlı kalması bekleniyor. Salı günkü sıcak ABD enflasyon verileri, ABD Merkez Bankası'nın (Fed) daha agresif bir politika sıkılaştırmasına yönelik beklentileri artırıyor. Bu durum, ABD-İran diplomasisine ilişkin umutlara rağmen ABD Doları'nın (USD) salı günkü güçlü kazançlarını korumasına yardımcı oluyor ve getirisi olmayan külçe altının anlamlı bir değer kazanmasının önüne geçebilir.