Caterpillar'ın 2. çeyrek sonuçları birden fazla alanda zayıf kaldı

• CAT, büyük kazanç kaybına rağmen yükselişe geçti.
• Düzeltilmiş Hisse Başına Kazanç (EPS) zaten zayıf olan konsensüsün 18 sent altında geldi.
• Kaynak ve İnşaat segmentleri, 2. çeyrekte yıllık bazda azalan satışlar görüyor.
• Günlük grafik, CAT'in RSI uyumsuzluk modeline dayanarak düşüşe geçme olasılığını gösteriyor.

Caterpillar (CAT) hissesi, ikinci çeyrek için karışık sonuçlar bildirdikten sonra salı öğleden sonra kazançlarını korumakta zorlanıyor. Büyük inşaat ve madencilik ekipmanları üreticisi, alt kısımda büyük bir kayıp yaşarken, gelir Wall Street beklentilerinin üzerinde geldi.

Bu satırların yazıldığı sırada, CAT hissesi 434$'ın üzerinde kalmaya devam ediyor ve %0,2'lik bir artış kaydediyor, diğer yandan piyasa ise hafif bir düşüş gösteriyor. Temmuz ayına ait ISM Hizmetler Satın Alma Yöneticisi Endeksi (PMI) verileri beklentilerin altında kalarak, haziran ayındaki 50,8'den 50,1'e geriledi ve sektörün daralma bölgesine yakın olduğunu gösterdi.

Dow Jones Industrial Average (DJIA), Caterpillar'ı içeren, ana ABD endeksleri arasında en iyi performansı gösteriyor ve %0,15 düşüşle, UnitedHealth Group (UNH) hisselerinin son kayıplarından toparlanmasıyla birlikte hareket ediyor.

ABD Başkanı Donald Trump, Rusya'dan petrol alımları nedeniyle Hindistan'a yönelik tarifeleri önemli ölçüde artıracağını bir kez daha yineledi ve ilaçlara yönelik tarifeleri zamanla %250'ye kadar artırma tehdidinde bulundu.

Caterpillar kazanç haberleri

Caterpillar, ikinci çeyrekte düzeltilmiş hisse başına kazanç (EPS) olarak 4,72$ kazandı, bu da sokağın konsensüs görüşünün 18 sent veya %3,7 altında. Wall Street, çeyrekte kârın %18 düşmesini bekliyordu, ancak bunun yerine %21 geriledi.

Bu arada, 16,6 milyar dolarlık gelir, tahminlerin 340 milyon dolar üzerinde gelirken, bir yıl öncesine göre %1 düştü. İnşaat Sektörleri ve Kaynak Sektörleri olumsuz sonuçlar vermeye devam ederken, Enerji ve Taşımacılık segmenti bir kez daha parlak bir nokta oldu. İlk iki segment, emtia döngüsünün en düşük seviyesinde olduğu için daha yumuşak fiyatlandırma ve azalan talep yaşıyor, son segment ise AI veri merkezlerinin güçlü inşası nedeniyle artan talep görüyor.

İnşaat geliri 2. çeyrekte yıllık %7 düşerek 6,19 milyar dolara, Kaynak geliri ise %4 düşerek 3,09 milyar dolara geriledi. Enerji ve Taşımacılık ise bir yıl öncesine göre %7 artışla 7,84 milyar dolarlık gelir elde etti. Avrupa, Afrika ve Orta Doğu (EAME) yıllık büyüme yaşayan tek bölge oldu.

Daha da kötü olan ise marjlar. Düzeltilmiş işletme kârı, bir yıl önce %22,4'ten 2. çeyrekte %17,6'ya düştü. Yönetim, artan tarifeler ve zayıf fiyatlandırmanın sorumlu olduğunu belirtti.

Üçüncü çeyrek için ise, tarifeler hariç geçen yılın üçüncü çeyreği ile uyumlu bir rehberlik verildi. Çelik ve alüminyumda %50'lik bir tarife ile Trump'ın dünya ile devam eden ticaret savaşı yakında etkisini gösterebilir.

Caterpillar hisse analizi

Caterpillar hissesi, son bir aydır Göreceli Güç Endeksi (RSI) üzerinde aşırı satım seviyelerinde işlem görüyor. Bu genellikle zaten bir düşüş dönüşümü için bir hazırlıktır, ancak aşağıdaki günlük grafikteki aşırı RSI uyumsuzluğu bu olasılığı daha da artırıyor.

Haziran ayının sonundan bu yana, CAT hissesi oldukça düzenli bir şekilde daha yüksek zirveler yapıyor, bu da üst trend çizgisinin keskin bir şekilde yukarıya doğru eğilmesine neden oluyor. Ancak, benzer RSI trend çizgisi, zirvelerin aynı anda biraz daha düşük seviyelere düştüğünü gösteriyor. Bu RSI uyumsuzluğu genellikle büyük bir geri çekilmenin habercisidir.

Destek, 418$ civarındaki eski direnç seviyesinde ve ardından 394$'daki 50 günlük Üstel Hareketli Ortalama (EMA) ile 375$ civarındaki 100 günlük EMA'da yer alıyor.

CAT günlük hisse grafiği