ABD Doları satışları hızlanırken ve Fed faiz artırımı beklentileri azalırken Altın değer kazanıyor

• Altın, zayıflayan ABD Doları'nın destek sağlamasıyla yeni haftalık dip seviyesinden toparlanıyor.
• Soğuyan enflasyon ve zayıf istihdam verileri, yatırımcıları Fed faiz artırımı beklentilerini azaltmaya sevk ediyor.
• XAU/USD, 100 günlük SMA'yı aşmakta zorlanırken, 4.386$-4.455$ bölgesi kritik bir direnç bölgesi oluşturuyor.

Ons Altın (XAU/USD) cuma günü günü negatif bölgede açtıktan ve 4.311$ ile yeni bir haftalık dip seviyeye geriledikten sonra toparlandı. Bu satırların yazıldığı sırada değerli metal, daha zayıf ABD Doları (USD) ve ABD Merkez Bankası'nın (Fed) yakın vadede faiz artıracağına dair beklentilerin azalmasının desteğiyle 4.381$ civarında işlem görüyor. Ancak metal, perşembe günü görülen 4.449$'lık iki aylık zirvenin altında kalmayı sürdürüyor.

Cuma günü açıklanan yeni ABD verileri, ekonomik ivmenin hız kaybettiğine dair işaretleri artırdı. Perakende Satışlar temmuz ayında aylık bazda %0,6 düştü; bu, %0,1'lik artış beklentisinin altında kaldı ve haziranda kaydedilen %0,2'lik artışı tersine çevirdi.

Zayıf harcama verileri, bu haftanın Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) ve Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) verilerinin ardından geldi; söz konusu veriler, enflasyonist baskıların kademeli olarak hafiflediğini gösterdi.

Ancak Michigan Üniversitesi'nden (UoM) gelen öncü veriler, 1 yıllık tüketici enflasyon beklentilerinin Ağustos ayında %4,2'den %4,3'e yükseldiğini, 5 yıllık göstergenin ise %3,3'te sabit kaldığını gösterdi.

ABD ekonomik verilerindeki daha yumuşak seyir, kısa vadeli Hazine tahvil getirilerini sert şekilde aşağı çekiyor ve yatırımcıların eylül ayında Fed faiz artırımı beklentilerini azaltmasıyla ABD Doları üzerinde baskı oluşturuyor. ABD Dolar Endeksi (DXY) son olarak 99,50 civarında işlem görüyor ve gün içinde %0,45 düşüşte.

CME FedWatch Tool'a göre yatırımcılar artık ABD merkez bankasının gelecek ay borçlanma maliyetlerini değiştirmeme ihtimalini yaklaşık %71 olarak fiyatlıyor.

Bu durum, getirisi olmayan metal için kısa vadede destekleyici bir zemin oluşturuyor, ancak enflasyon görünümü henüz netleşmiş değil. Enflasyon hala Fed'in %2 hedefinin üzerinde seyrediyor ve Hürmüz Boğazı'nın yeniden açılmasına ilişkin belirsizlik sürerken enerji şokunun etkisi de tamamen kaybolmuş değil.

TD Securities'e göre, "Altındaki CTA net uzun pozisyonlanması, yenilenen isteğe bağlı iştahla birlikte giderek daha da yerleşik hale geliyor." Banka ayrıca, "zayıf ekonomik veriler karşısında ve enerji fiyatlarındaki yukarı yönlü harekete rağmen Fed'in büyük olasılıkla bekle-gör duruşunu sürdürmesinin, sarı metalin daha yüksek aralıkta güçlü destek bulmasına yol açacağını" ekliyor.

Teknik analiz: XAU/USD 100 günlük SMA'nın üzerine çıkmakta zorlanıyor

XAU/USD son zirvelere yakın kalmayı sürdürüyor ancak 4.386$ seviyesindeki 100 günlük Basit Hareketli Ortalama'nın (SMA) üzerinde kararlı bir kırılma sağlamakta zorlanıyor. Metal, Bollinger orta bandını oluşturan 4.173$ seviyesindeki 20 günlük SMA'nın oldukça üzerinde tutunuyor.

Günlük grafikte Göreceli Güç Endeksi (RSI) yaklaşık 62 seviyesinde bulunurken, pozitif bölgede yer alan Hareketli Ortalama Yakınsama Sapması (MACD) göstergesi, yükseliş momentumunun üstteki bariyere meydan okuyacak kadar güçlü kaldığını gösteriyor.

Yukarı yönde, 4.386$ seviyesindeki 100 günlük SMA ile 4.455$ seviyesindeki Bollinger üst bandı arasındaki alan güçlü bir direnç bölgesi oluşturuyor. Bu alanın üzerinde sürdürülebilir bir kırılma, yeni bir yükseliş momentumu getirebilir.

Aşağı yönde, acil destek Bollinger orta bandının yaklaşık 4.173 $ civarında görülüyor ve bunu psikolojik açıdan önemli 4.000 $ seviyesi takip ediyor. Daha derin bir düşüş, 3.891 $ yakınındaki alt Bollinger bandını gündeme getirecektir.

(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)