- Altın, ABD Hazine Bakanlığı'nın geri alım stratejisinin ABD tahvil getirilerini baskı altında tutmasıyla yeniden yukarı yönlü ivme kazanıyor.
- ABD enflasyon verileri, Fed faiz artırımı bahislerini körüklüyor; bu da USD'yi destekliyor ve emtianın yükselişini sınırlayabilir.
- Yatırımcılar ayrıca politika patikasına ilişkin ipuçları için Fed Başkanı Kevin Warsh'ın cuma günkü konuşmasını beklemeyi tercih ediyor.
Altın (XAU/USD), perşembe günü Asya seansı sırasında yeniden alıcı buluyor ve önceki günün kayıplarının büyük bir kısmını haftalık en düşük seviye olan 4.583 bölgesine doğru geri alıyor. Ancak değerli metal, yatırımcıların gelecekteki politika patikasına ilişkin ipuçları için cuma günü Jackson Hole Sempozyumu'nda ABD Merkez Bankası (Fed) Başkanı Kevin Warsh'ın konuşmasını beklemesi nedeniyle salı günü gördüğü 14 Mayıs'tan bu yana en yüksek seviyesinin altında kalıyor. Bu görünüm, ABD Doları'nın (USD) fiyat dinamiklerini etkilemede kilit bir rol oynayacak ve getirisi olmayan külçe altına anlamlı bir ivme sağlayacak.
Bu arada, çarşamba günü açıklanan bir miktar sıcak ABD enflasyon verileri, yıl sonuna kadar en az bir Fed faiz artırımı yapılacağı yönündeki görüşü destekledi. Nitekim Ticaret Bakanlığı tarafından yayımlanan veriler, ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyat Endeksi'nin temmuz ayına kadar olan 12 aylık dönemde beklentilerin üzerinde kalarak %3,7'de değişmediğini gösterdi. Buna ek olarak, değişken gıda ve enerji fiyatlarını hariç tutan çekirdek gösterge de beklendiği gibi %3,3'te sabit kaldı. Bu durum, enflasyonun hala yapışkan olduğuna işaret ediyor ve faiz oranlarının artırılması mı yoksa sabit tutulması mı gerektiğine ilişkin tartışmayı yoğunlaştırması muhtemel.
Şahin Fed beklentilerine rağmen, ABD tahvil getirileri ABD Hazine Bakanlığı'nın geri alım stratejisi nedeniyle baskı altında kalmaya devam ediyor. Buna ek olarak, olası bir ABD-İran barış anlaşmasına ve Hürmüz Boğazı'nın yeniden açılmasına ilişkin son iyimserlik USD'nin yükselişini sınırlıyor ve altına bir miktar destek sağlıyor. Nitekim medya haberleri, ABD ve İran'ın önümüzdeki günlerde açıklanacak yeni bir ateşkes anlaşmasına vardığını öne sürüyor. Ayrıca İran Dışişleri Bakan Yardımcısı Kazem Garibabadi salı günü, Tahran ve Umman'ın su yolundan geçen gemiler için geçici bir deniz rotası üzerinde anlaştığını söyledi.
Ancak Garibabadi, ABD'nin haziran ayında imzalanan geçici barış anlaşması kapsamındaki taahhütlerini yerine getirmesine kadar Boğaz'ın tamamen yeniden açılmayacağı konusunda uyarıda bulundu ve jeopolitik risk primini gündemde tuttu. Bu da ham petrol fiyatları ve güvenli liman olan Dolar için destekleyici bir faktör olarak işlev görüyor ve altın fiyatı üzerinde baskı oluşturabilir. Bu nedenle, ayın başından bu yana görülen XAU/USD paritesinin yükseliş eğiliminin yeniden başlamasına pozisyon almadan önce güçlü bir takip alımı ve 4.700$ seviyesinin üzerinde kalıcı bir hareket beklemek ihtiyatlı olacaktır.
XAU/USD günlük grafik
Teknik Analiz
Değerli metal, 200 günlük Basit Hareketli Ortalama (SMA) ve Mart-Haziran düşüşünün %38,2 Fibonacci geri çekilmesini içeren 4.525$-4.515$ kavuşum seviyesinin üzerinde kısa vadede yükseliş eğilimini koruyor. Bu arada, 68,21 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI) aşırı alım bölgesine yakın seyrediyor, Hareketli Ortalama Yakınsama Sapması (MACD) ise pozitif bölgede kalmaya devam ediyor. Bu göstergeler birlikte, yukarı yönlü momentumun hâlâ yapıcı olduğunu ancak giderek daha fazla gerildiğini gösteriyor.
Bu nedenle, daha fazla kazanç için pozisyon almadan önce %50 geri çekilme seviyesi ve 4.700$ işaretinin ötesine bir hareket beklemek ihtiyatlı olacaktır. Bunu takip eden yukarı yönlü hareket, Altın fiyatını 4.861,14$ seviyesindeki %61,8 seviyesine taşıyabilir. Daha da yukarıda, 5.107,11$ seviyesindeki %78,6 geri çekilme ve döngü zirvesi bölgesine yakın 5.420,42$ seviyesi, alıcılar yükselişi genişletirse daha geniş bir yükseliş hedefi oluşturuyor. Diğer taraftan, 4.525$-4.515$ kavuşum seviyesi acil aşağı yönü korumaya devam edebilir. Daha derin bir geri çekilme, yapısal tabanı 3.956,35$ seviyesindeki döngü dip seviyesinin çevresinde açığa çıkarmadan önce 4.301,87$ seviyesindeki %23,6 seviyesini gündeme getirecektir.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Fed - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
ABD'de para politikası Federal Rezerv (Fed) tarafından şekillendirilmektedir. Fed'in iki görevi vardır: fiyat istikrarını sağlamak ve tam istihdamı teşvik etmek. Bu hedeflere ulaşmak için kullandığı başlıca araç faiz oranlarını ayarlamaktır. Fiyatlar çok hızlı arttığında ve enflasyon Fed'in %2'lik hedefinin üzerine çıktığında, faiz oranlarını yükselterek ekonomi genelinde borçlanma maliyetlerini artırır. Bu da ABD'yi uluslararası yatırımcılar için paralarını park etmek için daha cazip bir yer haline getirdiğinden dolayı daha güçlü bir ABD Doları (USD) ile sonuçlanır. Enflasyon %2'nin altına düştüğünde ya da işsizlik oranı çok yüksek olduğunda, Fed borçlanmayı teşvik etmek için faiz oranlarını düşürebilir ve bu da Dolar üzerinde baskı yaratır.
Federal Rezerv (Fed), Federal Açık Piyasa Komitesi'nin (FOMC) ekonomik koşulları değerlendirdiği ve para politikası kararlarını aldığı yılda sekiz politika toplantısı düzenlemektedir. FOMC'ye on iki Fed yetkilisi katılır - Yönetim Kurulu'nun yedi üyesi, New York Federal Rezerv Bankası başkanı ve dönüşümlü olarak bir yıllık dönemler halinde görev yapan diğer on bir bölgesel Rezerv Bankası başkanından dördü.
Aşırı durumlarda, Federal Rezerv Niceliksel Gevşeme (QE) adı verilen bir politikaya başvurabilir. QE, Fed'in sıkışmış bir finansal sistemdeki kredi akışını önemli ölçüde arttırdığı bir süreçtir. Krizler sırasında veya enflasyonun aşırı düşük olduğu durumlarda kullanılan standart dışı bir politika önlemidir. Fed'in 2008'deki Büyük Finansal Kriz sırasında tercih ettiği silahtı. Fed'in daha fazla Dolar basmasını ve bunları finansal kurumlardan yüksek dereceli tahvil satın almak için kullanmasını içerir. QE genellikle ABD Dolarını zayıflatır.
Niceliksel Sıkılaşma (QT), Federal Rezerv'in finansal kuruluşlardan tahvil satın almayı durdurduğu ve vadesi gelen tahvillerin anaparasını yeni tahvil satın almak için yeniden yatırmadığı QE'nin ters işlemidir. Genellikle ABD Dolarının değeri için olumludur.
Feragatname: Bu sayfadaki tüm bilgiler değişebilir. Bu web sitesinin kullanımı ile kullanıcılar kullanıcı sözleşmesini kabul etmiş sayılırlar. Lütfen gizlilik koşullarını ve hükümlerini okuyunuz. Lütfen finansal piyasalardaki ticari riskler ve maliyetler konusunda tam bilgi edininiz çünkü burası en riskli yatırım biçimlerinden birisidir. Alım satım farkı yoluyla döviz ticareti yüksek bir risk içerir ve tüm yatırımcılar için uygun bir alan olmayabilir. Diğer finansal araçlar içinden döviz ticaretini tercih etmeden önce, yatırım nesnelerinizi, deneyim seviyenizi ve risk iştahınızı dikkatlice gözden geçiriniz. FXStreet’de ifade edilen görüşler bireysel yazarlara aittir, fxstreet.com veya yönetimin görüşlerini ifade etmemektedir. Bilgilerde hatalar yada eksikler bulunabilir. FXStreet bağımsız yazarların görüşlerini doğrulamak zorunda değildir. FXStreet’de verilen herhangi bir görüş, haber, araştırma, analiz, fiyatlar veya fxstreet.comtarafından bu sitede yayınlanan bilgiler çalışanlar, ortaklar yada katkıda bulunanlar tarafından genel piyasa yorumu olarak verilmiştir ve yatırım danışmanlığı teşkil etmemektedir. FXStreet bu tür bilgilerin kullanımı nedeniyle doğrudan yada dolaylı olarak ortaya çıkabilecek herhangi bir kar kaybı herhangi bir sınırlama olmaksızın herhangi bir kayıp ya da hasar için sorumluluk kabul etmemektedir.
FOREX HABERLERİ
Editörün Seçimi
AUD/USD, RBA faiz artırımı beklentileriyle 0,7200 seviyesinin hemen altında haziran ayı zirvelerini test ediyor
AUD/USD, haziran ayı zirvelerini test ediyor ve perşembe günü Asya seansında 0,7200 seviyesine yakın kalmaya devam ediyor; yakın vadede RBA'nın faiz artıracağı beklentileri, özellikle güçlü enflasyon ve hanehalkı harcamaları verilerinin ardından, Avustralya Doları'nı desteklemeyi sürdürüyor. Bu arada, Fed'in politika yoluna ilişkin belirsizlik, PCE sonrası ABD Doları'nın yükselişini sınırlıyor ve pariteye ek destek sağlıyor.
Bitcoin, ABD PCE sürprizi ortasında 78.000 dolar seviyesinde tutunuyor – SPX6900, VeChain rallisi
Daha geniş kripto para piyasası yapıcı bir tonunu koruyor ve Bitcoin (BTC) perşembe günü 78.000$ üzerindeki kazançlarını sürdürüyor. ABD Temmuz Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyat Endeksi enflasyonu çarşamba günü beklentilerin üzerinde geldi ve enflasyonun yüksek kalmaya devam ettiğini gösterdi. SPX6900 (SPX) ve VeChain (VET) son 24 saatte çift haneli kazançlar kaydederek en iyi performans gösterenler arasında yer aldı.
USD/JPY, sıkılaşmacı BoJ söylemlerinin ardından 159,00 üzerinde savunmada kalıyor
USD/JPY, perşembe günü Asya seansında 159,00 seviyesinin üzerinde kalırken savunmada seyrediyor; Japon Yeni, BoJ Himino'nun sıkılaşmacı açıklamalarından bir miktar destek buluyor gibi görünüyor. Ana parite, Hürmüz iyimserliği ve Fed faiz belirsizliğinin ABD Doları'nın PCE sonrası pozitif toparlanmasını sınırlamasıyla üç günlük kazanç serisini sonlandırıyor. Yatırımcılar şimdi daha fazla ivme için Fed Başkanı Kevin Warsh'ın cuma günkü konuşmasını bekliyor.
Perşembe, 27 Ağustos için bilmeniz gerekenler:
ABD Doları (USD) Çarşamba günü güçlendi ve ABD Dolar Endeksi (DXY), yatırımcıların Jackson Hole Sempozyumu öncesinde pozisyonlarını kapatmasıyla 99,20 seviyesine doğru yükseldi. ABD-İran ateşkesinin Hürmüz Boğazı'nı yeniden açacağına dair haberler üzerine risk algısı iyileşti ve bu durum ABD Doları yükselirken Altın talebini azalttı.
Altın haftalık dip seviyesinden toparlandı; zayıflayan USD ile 4.600$ üzerinde işlem görüyor
Ons Altın, perşembe günü Asya seansında bir miktar dip alıcısı çekiyor ve 4.600$ seviyesini yeniden kazanıyor; Hürmüz iyimserliği ve gerileyen ABD tahvil getirileri nedeniyle ABD dolarında güçlü bir devam ivmesi görülmemesiyle, önceki günün haftalık en düşük seviyesine doğru kayıplarının bir kısmını telafi ediyor. Bu arada, sıcak gelen ABD PCE enflasyon verisi Fed faiz artırımı beklentilerini masada tutuyor, dolar için destekleyici bir faktör görevi görüyor ve getiri sağlamayan külçe altının yükselişini sınırlıyor.