Altın, petrolün sıçramasıyla 4.050$'ın altına inerek iki aylık dip seviyeye geriledi

• Altın fiyatı, cuma gününün erken Asya seansında yaklaşık 4.025$ seviyesine kadar bazı satıcıları çekiyor.
• Orta Doğu'daki tırmanan çatışmalar petrolü sert şekilde yükseltirken, altın fiyatı üzerinde baskı oluşturuyor.
• Piyasalar, Fed'in gelecek hafta faizleri sabit tutmasını bekliyor; ancak yatırımcılar aralık ayında bir başka faiz artırımı ihtimali görüyor.

Altın fiyatı (XAU/USD), cuma gününün erken Asya seansında 4.025$ civarında iki aydan uzun sürenin en düşük seviyesine geriliyor. Değerli metal, Orta Doğu'daki tırmanan gerilimlerin bir Federal Reserve (Fed) politika toplantısı öncesinde petrolü sert şekilde yükseltmesiyle bazı satış baskısıyla karşılaşıyor.

Küresel petrol göstergesi, Suudi Arabistan'daki ölümcül saldırıların bölgesel arzlara ilişkin endişeleri artırması ve enerji kaynaklı bir enflasyon şoku korkularını körüklemesinin ardından yükseldi. Yükselen enerji maliyetleri, ABD merkez bankasının fiyat baskılarını kontrol altına almak için para politikasını daha da ayarlaması gerekebileceği ihtimalini artırıyor.

Yemen'in Husi hareketi, çarşamba akşamı doğu Suudi Arabistan'daki bir havaalanına saldırı düzenlediğini söyledi. Ayrıca BBC'ye göre, drone Suudi Arabistan'ın devlet petrol şirketi Aramco'ya ait Shaybah petrol sahasındaki bir işleme tesisini hedef almaya çalışırken engellendi ve bir yükleniciye ait araç alev aldı.

Fed, geçen ay 2023'ten bu yana ilk kez faiz oranlarını artırma kararı aldı ve piyasalar yılın ilerleyen dönemlerinde daha fazla sıkılaşma bekliyor. Fed Başkanı Kevin Warsh, geçen hafta bu ayki politika toplantısının sonucuna dair sinyal vermekten kaçındı ancak beklenenden sıcak gelen enflasyonun ABD ekonomisine ilişkin değerlendirmesini değiştirmediğini belirtti.

CME FedWatch aracına göre, ekim toplantısında faiz oranında değişiklik olmama ihtimali şu anda %92,8 seviyesinde bulunuyor. Daha yüksek faiz oranları genellikle altın üzerinde baskı oluşturur çünkü değerli metal faiz ödemez ve bu da getiri sağlayan varlıkları görece daha cazip hale getirir.

Societe Generale aşağı yönlü risklere dikkat çekerken altın kilit direncin altında konsolide oluyor

Societe Generale analistleri, Altın'ın "bu ayın başlarında yaklaşık 4.065$ civarında geçici bir dip oluşturduğunu ve o zamandan beri dar bir konsolidasyon içinde hareket ettiğini" belirtiyor. Analistler, "bu aralığın 4.200$/4.225$ seviyesindeki üst sınırının kısa vadeli bir direnç bölgesini temsil ettiğini" vurgulayarak, "bu engelin aşılamamasının daha derin bir geri çekilme riskine işaret edebileceği" uyarısında bulunuyor. Aşağı yönde banka, "4.065$ civarındaki konsolidasyonun alt sınırının ilk destek olarak hizmet ettiğini" belirterek, "bu seviyenin altına inilmesinin düşüşü Haziran ayındaki 3.960$/3.940$ dip seviyesine ve 3.830$ civarındaki projeksiyonlara doğru uzatabileceğini" söylüyor.

Warsh, Fed yıl sonuna kadar seçenekleri açık tutarken yatırım patlaması ve yapay zeka risklerine dikkat çekiyor

Fed Başkanı Warsh, FXS Speechtracker puanı 5,6/10 ile yerleşik 6,1/10 baz çizgisine kıyasla daha yumuşak gelerek biraz daha temkinli bir ton sergiledi ve bu da her zamankinden biraz daha az bir kararlılığa işaret ediyor. Küresel finansal krizden "fazla yara almış" olduğunu kabul etmesi, Warsh "iyi politikalar" tarafından yönlendirilen yapısal büyüme ve yatırım patlamasını vurgulasa da, finansal istikrar konusunda risk yönetimi ve ihtiyatlılığa yönelik bir eğilimin altını çiziyor. Ekim ve Aralık toplantılarını önceden yargılamama vurgusu, politika esnekliğini yüksek tutuyor; Fed çıktı, istihdam ve enflasyona ilişkin görüşlerini "netleştirirken" ve yapay zekânın talep tarafı etkileri ile aşağı yönlü riskleri yakından izlerken veri bağımlı bir duruşu pekiştiriyor.

FXS Fed Duyarlılık Endeksi değişmedi; 0,00 puanlık hareket seviyeyi kesin biçimde şahin olan 127,51'de bıraktı ve bu da biraz daha yumuşak bir konuşma puanına rağmen daha geniş politika zemininde kısıtlayıcı duruşun sürdüğünü gösteriyor. Yüksek endeks okuması ile orta aralıktaki FXS Speechtracker puanının birleşimi, Warsh esneklik vurgusu yapıp yapay zekâ ve yakın vadeli istihdam etkilerine ilişkin belirsizliği kabul etse de piyasaların hâlâ şahin bir Fed tepki fonksiyonu fiyatladığını gösteriyor.

Teknik Analiz: Altın, 100 günlük SMA'nın altında sınırlandırılmaya devam ediyor

Günlük grafikte XAU/USD, spot fiyatın hareketli ortalama ve volatiliteye dayalı dirençlerden oluşan yoğun bir bandın altında kalmasıyla kısa vadede düşüş eğilimini sürdürüyor. 20 günlük Bollinger orta bandı ve 100 günlük basit hareketli ortalama (SMA) fiyatın üzerinde yer alıyor; bu da metal bu referans çizgilerin altında işlem gördüğü sürece yükselişlerin satılmasının muhtemel olduğunu gösteriyor. 35 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI), aşırı satım bölgesinin hemen üzerinde seyrediyor ve bu da aşağı yönlü momentumun hâlâ mevcut olduğuna ancak koşullar giderek daha fazla gerildikçe yavaşlayabileceğine işaret ediyor.

Yukarı yönde, ilk direnç yaklaşık 4.055$ civarındaki alt Bollinger bandında ortaya çıkıyor; bunu 4.150$ civarındaki 20 günlük Bollinger orta bandı izliyor. Daha yukarıda, yaklaşık 4.230$ seviyesindeki 100 günlük SMA ve 4.245$'a yakın üst Bollinger bandı, mevcut düşüş baskısını hafifletmek ve daha sürdürülebilir bir toparlanmanın önünü açmak için geri alınması gereken daha geniş bir arz bölgesi oluşturuyor.

(Bu haberin teknik analizi bir yapay zekâ aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)