Altın 4.000$ üzerinde kazançlarını koruyor; ABD TÜFE ve Fed'in Warsh açıklaması öncesinde güçlü bir yükseliş ivmesinden yoksun

• Altın, salı günü Asya seansı sırasında bir miktar alıcı çekiyor, ancak yukarı yönlü hareket sınırlı görünüyor.
• ABD Doları, ABD TÜFE raporu ve Fed Başkanı Warsh’ın ifadesi öncesinde iki günlük rallinin ardından duraklıyor.
• Artan ABD-İran gerilimleri ve Fed faiz artırımı beklentileri, USD boğalarını destekliyor ve değerli metali sınırlamalı.

Altın (XAU/USD), mütevazı gün içi toparlanma kazançlarının bir kısmını geri veriyor ve salı günü erken saatlerde dokunulan yaklaşık iki haftalık düşük seviyeye yakın kalıyor. Ancak emtia, karışık sinyaller arasında Avrupa seansının ilk yarısında 4.000$ psikolojik seviyesinin üzerinde pozitif eğilimini sürdürüyor.

ABD Doları (USD), en son ABD tüketici enflasyon verileri ve Federal Rezerv (Fed) Başkanı Kevin Warsh’ın ilk kongre ifadesi öncesinde boğaların temkinli davranmasıyla hafifçe geriliyor. Bu durum, değerli metale bir miktar destek sağlayan önemli bir faktör olarak görülüyor. Ancak artan ABD-İran gerilimleri ve güçlenen Fed faiz artırımı beklentileri, USD’de daha derin kayıpları sınırlayarak sarı metalin yukarı yönlü hareketini kısıtlıyor.

ABD Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) raporu bugün yayınlanacak ve haziran ayında benzin fiyatlarındaki önemli düşüş nedeniyle başlık rakamında bir azalma göstermesi bekleniyor. Bu arada, temel enflasyon eğilimini izlemek için birincil gösterge olarak hareket eden çekirdek TÜFE rakamları odak noktası olacak. Ayrıca, Fed Başkanı Kevin Warsh’ın Temsilciler Meclisi Finansal Hizmetler Komitesi önündeki ilk altı aylık para politikası ifadesi, faiz artırımı beklentilerini etkileyecek. Bu görünüm, yakın vadeli USD fiyat dinamiklerini etkileyerek getirisi olmayan Altın’a anlamlı bir ivme kazandıracak.

Bu arada, Hürmüz Boğazı’nın kapanması ve artan ABD-İran gerilimleri, Ham Petrol fiyatlarını yaklaşık bir aylık zirveye taşıyarak enflasyon endişelerini yeniden alevlendiriyor ve ABD faizlerinin daha uzun süre yüksek kalma ihtimalini artırıyor. ABD Başkanı Donald Trump, İran limanlarına yönelik deniz ablukasını yeniden uyguladıktan sonra ABD ordusu pazartesi günü üst üste üçüncü gece İran’a saldırılar düzenledi. Buna karşılık, İran İslam Devrim Muhafızları (IRGC) bölgedeki ABD tesislerini hedef aldı ve iki BAE tankerine Hürmüz Boğazı’nda İran yapımı seyir füzeleriyle saldırıldı. Yatırımcılar jeopolitik risk primlerini hızla fiyatlamaya başladı ve bu durum USD boğalarını destekliyor.

Yukarıda bahsedilen temel zemin, Ons Altın fiyatı için en az direnç yolunun aşağı yönde olduğunu göstermektedir. Bu nedenle, sonraki herhangi bir toparlanma hâlâ satış fırsatı olarak görülebilir ve oldukça hızlı bir şekilde sönme riski taşır. XAU/USD paritesi, 30 Haziran'da dokunulan 3.943-3.942$ bölgesinde bulunan yılbaşından bu yana en düşük seviyeyi yeniden test etmek üzere daha da düşmeye karşı savunmasız görünüyor.

XAU/USD günlük grafik

Altın boğaları tereddütlü görünüyor; alçalan kanal direnci kritik

Teknik açıdan bakıldığında, değerli metal 200 günlük Basit Hareketli Ortalama'nın (SMA) oldukça altında kalıyor ve alçalan kanal içinde genel olarak düşüş havasını koruyor. Bu arada, Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksaması (MACD) hafifçe pozitif seyrederek azalan aşağı yönlü momentuma işaret ediyor. Ancak, 39 civarındaki Göreceli Güç Endeksi (RSI) nötr çizginin altında kalmaya devam ederek teyit edilmiş bir yükseliş dönüşünden ziyade hâlâ kırılgan bir toparlanmayı destekliyor.

Bu nedenle, sonraki herhangi bir yükseliş muhtemelen satışa maruz kalacak ve 4.100$ seviyesinde sınırlı kalacaktır. Bu seviyenin üzerinde kalıcı bir güç, kısa pozisyon kapama rallisini tetikleyerek Altın fiyatını kanal direncine, yaklaşık 4.221$ seviyesine taşıyabilir. Takip eden alımlar, 200 günlük SMA kritik direncini, yaklaşık 4.495,01$ civarında ortaya çıkarabilir ve bu seviye aşılırsa düşüş eğilimini ortadan kaldırır. Aşağıda ise, paralel kanal sınırında yaklaşık 3.761,01$ civarında kritik destek bulunuyor ve bu bölgeye kararlı bir dönüş, daha derin bir düşüş yolunu yeniden açacaktır.

(Bu hikâyenin teknik analizi bir yapay zeka aracı yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi.)