Japon Yeni, ABD Doları karşısında son on yılın en düşük seviyesi yakınlarında seyrediyor

• Japon Yeni, BoJ'un az sıkılaşmacı görünümünün ardından yeni bir satış dalgasıyla karşılaştı.
• Fed Guvenörü Waller'ın sıkılaşmacı yorumları USD'yi destekleyerek USD/JPY'yi destekliyor.
• Perşembe günkü ABD makro verileri, cuma günkü PCE verileri öncesinde bir miktar ivme sağlayabilir.

Japon Yeni (JPY), 1990'dan bu yana en düşük seviyesinden Amerikan muadili karşısında önceki günkü mütevazı toparlanmadan faydalanmakta zorlanıyor ve perşembe günü Asya seansı sırasında düşüşe geçti, ancak takipten yoksun kaldı. Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) temkinli yaklaşımı ve gelecekteki faiz artışları için belirsiz görünüm JPY'yi zayıflatmaya devam ediyor. Bununla birlikte, Japon yetkililerin yerel para birimini desteklemek için yakında piyasalara müdahale edebileceğine dair spekülasyonlar ve daha yumuşak bir risk tonu, güvenli liman JPY için aşağı yönlü sınırlamaya yardımcı oluyor.

Öte yandan, ABD Doları (USD), Federal Rezerv'in (Fed) faiz indirimi patikasına ilişkin karışık sinyaller nedeniyle son pozitif hareketini geliştiremedi ve aylık zirvenin altında kaldı. ABD merkez bankası geçtiğimiz hafta 2024 yılında faiz oranlarını 75 baz puan düşürme yolunda ilerlediğini belirtti. Bununla birlikte, Başkan Christopher Waller çarşamba günü yaptığı açıklamada, enflasyonun hala düşük seyretmesi nedeniyle faiz oranlarını düşürmek için acele etmediğini söyledi. Bu da yatırımcıların USD çevresinde yukarı yönlü agresif pozisyonlar almasını engelliyor ve USD/JPY paritesi için daha fazla kazanç elde edilmesini engelliyor.

Yatırımcılar da isteksiz görünüyor ve cuma günü ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyat Endeksi'nin açıklanmasını beklemeyi tercih ediyor. Önemli enflasyon verileri, Fed'in politika yoluna ilişkin piyasa beklentilerini etkileyecek ve bu da USD talebini artırarak USD/JPY paritesine yeni bir yön ivmesi sağlayacaktır. Bu arada, perşembe günkü ABD makro verileri yatırımcıların kısa vadeli fırsatları yakalamasına yardımcı olabilir.

Günlük Özet Piyasa Hareketleri: Japon Yeni, BoJ-Fed politika beklentilerinin farklılaştığı bir ortamda savunmada kalmaya devam ediyor

• Japonya'nın en üst düzey döviz diplomatı Masato Kanda Çarşamba günü yaptığı açıklamada, düzensiz döviz hareketlerine yanıt vermek için herhangi bir adımı göz ardı etmeyeceğini söyledi ve Japon Yeni'ne mütevazı bir destek sağladı.
• Japonya'nın üst düzey para yetkilileri hızla zayıflayan para birimini görüşmek üzere bir araya geldi ve para birimindeki düzensiz ve spekülatif hareketleri durdurmak için müdahale etmeye hazır olduklarını öne sürdü.
• Japonya Merkez Bankası'nın güvercin tonlu açıklamasının ardından JPY'deki toparlanma, destekleyici finansal koşulların uzun bir süre daha sürdürüleceğine işaret ediyor.
• Bu görüş BoJ Yönetim Kurulu Üyesi Tamura Naoki tarafından da yinelendi ve bankanın para politikasını ekonomik, fiyat ve finansal gelişmelere göre uygun bir şekilde yönlendireceğini ekledi.
• Federal Rezerv Guvernörü Christopher Waller'ın gece boyunca yaptığı şahin yorumlar faiz indirimi umutlarını azaltarak ABD Dolarını aylık zirveye yaklaştırdı ve USD/JPY paritesine destek verdi.
• Waller, son aylarda beklenenden daha yüksek çıkan enflasyon rakamlarının ve ABD ekonomisindeki mevcut direncin Fed'e faizleri daha uzun süre yüksek tutmak için önemli bir alan sağladığını söyledi.
• Ancak yatırımcılar agresif pozisyonlar bulunma konusunda isteksiz görünüyor ve cuma günü ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyat Endeksi'nin açıklanmasını beklemeyi tercih ediyor.
• Önemli enflasyon verileri, Fed'in faiz indirim patikasına ilişkin beklentileri etkilemede kilit bir rol oynayacak ve bu da USD'yi yönlendirecek ve döviz çiftine yeni bir ivme kazandıracaktır.
• Bu arada, perşembe günü ABD'de açıklanacak olan 4. Çeyrek GSYH, Haftalık İlk İşsizlik Başvuruları ve Bekleyen Konut Satışları kısa vadeli fırsatlar yaratabilir.

Teknik Analiz: USD/JPY yatırımcıların yeni pozisyonlar almadan önce 152,00'nin ötesine sürdürülebilir bir hareket için beklemeleri gerekiyor

Teknik açıdan bakıldığında, müteakip herhangi bir yukarı hareket sert bir dirençle karşılaşmaya devam edebilir ve 152,00 işaretinin yakınında sınırlı kalabilir. Söz konusu tutamak, kararlı bir şekilde temizlenirse yükseliş hareketleri için yeni bir tetikleyici olarak görülecek önemli bir dönüm noktası olarak hareket etmelidir. Günlük grafikteki osilatörlerin pozitif bölgede tutunduğu göz önüne alındığında, USD/JPY paritesi Ocak 2023'ten bu yana tanık olunan köklü yükseliş trendini uzatabilir ve psikolojik 153,00 seviyesine doğru daha da tırmanabilir.

Diğer taraftan, 151,00 işareti civarındaki gecelik düşük salınım şimdi acil aşağı tarafı koruyor gibi görünüyor. Daha fazla düşüşün yeni alıcıları çekmesi ve 150,25 destek bölgesi yakınında sınırlı kalması daha olası. Bunu, kararlı bir şekilde kırılması halinde USD/JPY çiftini psikolojik 149,00 seviyesine giden yolda 149,35-149,30 bölgesine doğru düzeltici düşüşü daha da hızlandırmaya karşı savunmasız hale getirebilecek olan 150,00 psikolojik seviyesi yakından takip ediyor.