Japon Yeni, ABD Doları karşısında son ayların zirvesine yükseldi ve değer kazanmaya hazır gibi görünüyor

• Japon Yeni Perşembe günü USD karşısında son ayların zirvesine yükseldi.
• BoJ pivotl umutları JPY'yi güçlendirdi ve USD/JPY'yi 141,00 seviyesine yaklaştırdı.
• FOMC sonrası USD satış eğilimi, gün içi sert düşüşe daha da katkıda bulunuyor.

Japon Yeni (JPY), ABD Doları (USD) karşısında değer kazanma eğilimini art arda üçüncü güne taşıdı ve perşembe günü Asya seansı sırasında Temmuz sonundan bu yana en yüksek seviyesine yükseldi. Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) negatif faiz politikasından beklenenden daha erken bir şekilde Ocak ve Mart ayları arasında çıkabileceğine dair bir rapor JPY'ye iyi bir destek sağladı. Öte yandan USD, Federal Rezerv'in (Fed) çarşamba günü politika sıkılaştırma kampanyasının sona erdiğine işaret eden az sıkılaşmacı görünümüyle baskı altında kalmayı sürdürüyor. Bu durum, ABD Hazine tahvil getirilerinde gece işlemleri sırasında düşüşe yol açarak ABD-Japonya faiz farkını daralttı ve JPY'ye daha fazla fayda sağladı.

Bunun dışında, FOMC sonrası dolardaki satışların hız kesmeden devam etmesi USD/JPY paritesini son bir saat içinde 141,15 bölgesine sürükledi. Son düşüşle birlikte, parite haftanın en yüksek seviyesinden yaklaşık 500 pip geriledi ve günlük grafikteki hafif aşırı-satım koşulları ve güvenli liman JPY'yi zayıflatma eğiliminde olan risk iştahı yüksek atmosferle birlikte düşüş eğilimli bir konsolidasyon aşamasına girebilir. Ancak, BoJ-Fed politika beklentilerinin farklılaşması nedeniyle anlamlı bir toparlanmanın gerçekleşmesi zor görünüyor. İleride, merkez bankası bonanzası piyasalarda bir miktar dalgalanma yaratabilir ve bugün daha sonra ABD Perakende Satış verilerinin açıklanmasından önce JPY'yi etkileyebilir.

Günlük Özet Piyasa Hareketleri: Japon Yeni, şahin bir BoJ pivotu ve FOMC sonrası USD satışı umutlarıyla yükseldi

• BoJ'un politika duruşunda yakın zamanda bir değişiklik olacağı beklentisi Japon Yeni'ni destekliyor ve bu da FOMC sonrası ABD Doları satış eğilimi ile birlikte USD/JPY paritesini Perşembe günü Asya seansında 142,00 seviyesine yaklaştırıyor.
• Japon medyasında yer alan bir haber, ABD ve Avrupa'daki merkez bankalarının faiz indirimlerini masaya koyması ve Ocak ile Mart ayları arasında negatif faizlerden çıkmaya karar vermesi halinde Japonya Merkez Bankası'nın aksi yönde hareket etmek istemeyebileceğini öne sürüyor.
• Çarşamba günü iki gün süren toplantının sonunda politika faizini değiştirmeyerek %5,25-%5,50 aralığında bırakan ABD Merkez Bankası, enflasyonun düştüğünü de kabul ederek faiz artışlarının sonuna gelindiğini ima etti.
• Günün erken saatlerinde ABD'den gelen veriler Üretici Fiyat Endeksinin (ÜFE) Kasım ayında değişmediğini göstererek enflasyonun Fed'in yıllık ortalama %2'lik hedefine doğru inmeye devam ettiğine dair daha fazla kanıt sağladı.
• Fed'in "nokta grafiği" olarak adlandırılan güncellenmiş ekonomik projeksiyonları, borçlanma maliyetlerinin düşeceğinin sinyalini vermiş ve faiz oranlarının %4,6'ya düşmesini bekleyerek gelecek yıl kümülatif %0,75'lik bir faiz indirimine işaret etmiştir.
• Toplantı sonrası düzenlenen basın toplantısında Fed Başkanı Jerome Powell, merkez bankasının daha fazla faiz artırımına gitmesinin muhtemel olmadığını ve faizleri çok uzun süre çok yüksek tutma hatasına düşmemeye odaklandığını söyledi.
• Gösterge 10 yıllık ABD devlet tahvilinin getirisi Fed kararının ardından Ağustos ayından bu yana en düşük seviyesine inerken, faiz beklentilerini yansıtan iki yıllık ABD Hazine getirisi Temmuz başından bu yana en zayıf seviyesine geriledi.
• Perşembe günü açıklanan veriler, önümüzdeki altı ila dokuz aylık dönemdeki sermaye harcamalarının öncü göstergesi olarak görülen Japonya Makine Siparişlerinin Ekim ayında %0,7 artarak, mütevazı bir düşüşe ilişkin konsensüs tahminlerini geride bıraktığını gösterdi.
• Japonya Başbakanı Fumio Kishida, perşembe günü bir mali soruşturmanın merkezinde yer alan kilit kabine üyelerini değiştirmeye başladı ve on yılların en büyük skandallarından birinin verdiği zararı kontrol altına almak için mücadele etti.
• Yerel haber kaynaklarının bildirdiğine göre, zor durumdaki başbakanın iki yıl önce göreve gelmesinden bu yana yaptığı üçüncü kabine revizyonunda dört bakan ve birkaç bakan yardımcısı görevlerinden ayrılacak.
• Savcılar hizip hakkında cezai soruşturma başlattı ve resmi parti hesaplarından kaybolan toplam 500 milyon Yen tutarındaki bağış toplama geliri iddiaları nedeniyle düzinelerce milletvekilini sorgulamaya başlayacaklar.
• Japonya hane halkını desteklemek ve deflasyonu yenmek için vergi indirimlerini kabul etti.
• Yatırımcılar şimdi, Kasım ayında %0,1 ile üst üste ikinci ay düşmesi beklenen ABD aylık Perakende Satışlar öncesinde kısa vadeli fırsatlar için Avrupa'daki büyük merkez bankalarının son para politikası güncellemelerine bakıyor.

Teknik Analiz: USD/JPY 141,00 civarına düştü, daha da düşmeye açık görünüyor

Teknik açıdan bakıldığında, çok önemli 200 günlük Basit Hareketli Ortalamanın (SMA) altına inilmesi ve ardından 142,00 seviyesinin kırılması, düşüş hareketleri için yeni bir tetikleyici olarak görülüyor. Satışlarının 141,00 seviyesinin altında sürmesi, USD/JPY paritesini 140,00 psikolojik seviyesine giden yolda 140,40 ara desteğine doğru sürükleme potansiyeline sahip. Bu arada, günlük grafikteki Göreceli Güç Endeksi (RSI) zaten aşırı satım koşullarını gösteriyor ve düşüş eğilimi gösteren tüccarlar için dikkatli olmayı gerektiriyor. Bu durum, 152,00 mahallesinden veya Kasım ayında ulaşılan 2023 yılı zirvesinden son keskin geri çekilmenin uzatılması için pozisyon almadan önce kısa vadeli bir konsolidasyon veya mütevazı bir yükseliş için beklemeyi ihtiyatlı hale getiriyor.

Bununla birlikte, toparlanma girişimleri artık psikolojik 142,00 seviyesi yakınında sert bir dirençle karşılaşabilir. Herhangi bir yukarı hareketin yeni satıcıları çekmesi ve 143,00 seviyesi yakınında sınırlı kalması muhtemeldir. Bununla birlikte, ikincisinin ötesinde sürekli bir güç, kısa süreli bir ralliyi tetikleyebilir ve USD/JPY paritesini önemli bir dönüm noktası olarak hareket etmesi gereken 144.00 seviyesine yükseltebilir. Parite 145,50-145,60 direncine ve 146,00 yuvarlak rakamına tırmanmadan önce, bazı takip alımları 145,00 psikolojik işaretine doğru daha da değer kazanan bir hareketin yolunu açmalıdır.