Ons Altın Fiyat Analizi: XAU/USD, ABD verileri ve Powell öncesinde 3.155$'lık önemli desteği tehdit ediyor

• Ons Altın fiyatı, perşembe sabahı 3.200$'ın altındaki aylık dip seviyelerine yakın savunmasız kalıyor.
• ABD Doları, önemli ABD verileri ve Powell'ın konuşması öncesinde geceki toparlanmayı sonlandırdı.
• Ons Altın fiyatı, RSI'nın düşüş eğiliminde kalmasıyla 3.155$'daki 50 günlük SMA'yı savunacak mı?

Ons Altın fiyatı, perşembe sabahı önceki gün %2'den fazla olan satış dalgasını uzatmayı hedefliyor. Sarı metal, 3.200$'ın altında işlem görerek aylık dip seviyelerine yakın savunmasız kalıyor ve ABD Merkez Bankası (Fed) Başkanı Jerome Powell'ın konuşması öncesinde yüksek etkili ABD Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) ve Perakende Satışlar verilerini bekliyor.  

Altın fiyatı, ABD verileri ve jeopolitik olayların etkisi altında

Perşembe günü Asya işlemlerinde risk algısındaki olumsuz değişim, ABD Doları (USD) üzerinde yeniden aşağı yönlü baskı oluşturuyor ve Altın fiyatının düşüşünü durdurmasına yardımcı oluyor.

Yatırımcılar, ABD ÜFE enflasyonu ve Perakende Satışlar verilerinin açıklanmasından önce Dolar ve Altın fiyatı üzerinde yönlü bahis yapmaktan kaçınıyorlar; bu veriler, piyasanın Fed'in gelecekteki faiz indirimleri beklentilerini önemli ölçüde etkileyebilir.

Perakende hacimleri, ABD tarifelerinin etkisini öngörmek için önceden yüklenme ile büyük bir artış görebilirken, ABD ÜFE enflasyonunun nisan ayında yıllık %2,5'e düşmesi bekleniyor. Piyasalar, CME Grubu'nun Fed İzleme Aracı'na göre, bu yıl için yaklaşık 53 baz puan (bps) Fed faiz indirimini fiyatlıyor ve Eylül ayında 25 bps'lik bir faiz indirimine dair olasılık yaklaşık %50 seviyesinde bulunuyor.

Fed'in daha az faiz indirimine gitme olasılığının artması, getirisi olmayan Altın fiyatı üzerinde hala olumsuz bir etki yaratmaya devam ediyor; bu durum, nisan ayında ABD Tüketici Fiyat Endeksi'nin (TÜFE) biraz soğumasına rağmen geçerli. Yıllık olarak, ABD TÜFE aynı dönemde %2,3 artış gösterdi ve bu, %2,4'lük bir tahmine karşılık geliyor.

Altın fiyatı ayrıca, ABD ve Çin arasındaki ticaret ateşkesi sayesinde azalan ABD resesyon korkularının etkisini de taşıyor. Ayrıca, ABD-Güney Kore ticaret görüşmeleri ve ABD-İran nükleer anlaşması beklentileri, geleneksel güvenli liman olan Altın fiyatını baskı altında tutuyor.

Ancak, Altın fiyatının düşüşüne devam edip etmeyeceği henüz belirsiz; zira risk algısı, yaklaşan Ukrayna-Rusya barış görüşmeleri olumsuz geçerse daha da kötüleşebilir. Beklenenden zayıf gelen ABD ÜFE ve Perakende Satışlar verileri, Fed'in az sıkılaşmacı beklentilerini yeniden canlandırabilir ve Altın fiyatına ihtiyaç duyulan desteği sağlayabilir. Bununla birlikte, Powell'ın konuşması da muhtemelen öne çıkacaktır.

Ayrıca, Hazine'nin 2025 mali yılının ilk yedi ayında 1,049 trilyon dolarlık bütçe açığı bildirmesinin ardından, ABD açığı üzerindeki artan gerilimler Altın fiyatına destek sağlayabilir; bu, bir yıl öncesine göre %23, yani 194 milyar dolarlık bir artış anlamına geliyor. 

Altın fiyatı teknik analizi: Günlük grafik

Teknik olarak, Altın fiyatı 21 günlük Basit Hareketli Ortalama (SMA) olan 3.308$'ın altında kaldığı sürece daha fazla aşağı yönlü risklere maruz kalıyor.

Şu anda, sarı metal 3.155$'daki 50 günlük SMA'yı zorluyor.

14 günlük Göreceli Güç Endeksi (RSI) şu anda orta çizginin altında, 44 civarında seyrediyor ve daha fazla aşağı yönlü potansiyeli gösteriyor.

Ancak, alıcılar 3.155$'daki 50 günlük SMA'yı savunmayı başarırsa, 3.308$'daki 21 günlük SMA'ya doğru bir toparlanma mümkün olabilir.  

Daha yukarıda, 3.419$'daki düşen trend çizgisi direnci devreye girecektir.  

50 günlük SMA desteğinin altında sürekli bir kırılma, 2.972$'daki 100 günlük SMA'ya doğru yeni bir düşüş trendini tetikleyebilir.

Bunun öncesinde, 3.100$'lık yuvarlak seviye ve 10 Nisan'daki 3.072$'lik dip seviyesi test edilecektir.