Ons Altın fiyatı Fed'in sıkılaşmacı sinyalleri üzerine 4.300$'ın altına düştü
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Ons Altın fiyatı perşembe günkü erken Asya seansında yaklaşık 4.290$'a geriledi.
- Fed'in Barr'ı, daha fazla politika ayarlamasına ihtiyaç duyulmasının muhtemel olduğunu söyledi.
- Yatırımcılar, CME'nin FedWatch Tool'una göre ekim ayında faiz artırımı için %69,7 ihtimal görüyor.
Ons Altın fiyatı (XAU/USD) perşembe günü erken Asya seansında 4.290$ civarına kadar düştü. Değerli metal, Federal Rezerv (Fed) politika yapıcılarından gelen şahin sinyallerin faiz artırımı beklentilerini güçlendirmesi ve getirisi olmayan külçe altın üzerinde baskı oluşturmasıyla ivme kaybediyor. Yatırımcılar, yeni bir ivme için salı günü ilerleyen saatlerde Fed yetkililerinin konuşmalarından daha fazla ipucu alacak.
Fed politika yapıcıları bu hafta şahin bir ton benimsedi; Yönetim Kurulu Üyesi Michael Barr çarşamba günü enflasyonu kontrol altına almak için "daha fazla politika ayarlamasına ihtiyaç duyulmasının muhtemel olduğunu" söyledi. Richmond Fed Başkanı Tom Barkin ve Boston Fed Başkanı Susan Collins de devam eden enflasyonist baskıları gerekçe göstererek son faiz artırımını destekledi.
CME FedWatch aracına göre, gelişmelerin ardından ABD merkez bankasının ekim ayında faizi çeyrek puan artırma olasılığı yaklaşık %69,7 seviyesinde bulunuyordu. Bu oran bir hafta önce %48,7 idi. Daha yüksek faiz oranları genellikle altın üzerinde baskı yaratır çünkü değerli metal faiz ödemez ve bu da getiri sağlayan varlıkları nispeten daha cazip hale getirir.
"FOMC sonrası Fed konuşmaları oldukça şahin oldu. Bu nedenle piyasa, yıl sonundan önce en az bir faiz artırımını fiyatlıyor. Ve bu da altın üzerinde baskı yaratıyor," dedi Zaner Metals'ta başkan yardımcısı ve kıdemli metaller stratejisti Peter Grant.
İthalat rekor kırarken ve ETF'ler genişlerken Çin'in altın talebi sıçradı
ING analistleri, Çin'in fiziksel altın girişlerinde keskin bir hızlanma olduğunu bildirerek "Çin'in altın ithalatının ağustos ayında yıllık bazda %39,3 artarak 141,7 tona yükseldiğini, yılbaşından bu yana ithalatın ise %72,2 artışla rekor 1.141,2 tona ulaştığını" belirtti. Güçlü alımı "daha düşük altın fiyatları, daha güçlü yuan ve kalıcı yurt içi fiyat primleri"nin girişleri teşvik etmesine bağlıyorlar; bankalar da "PBOC'nin haziran ayında getirdiği lisanslama rejimi kapsamındaki kalan ithalat kotalarını kullandı." Şirket ayrıca yatırımcı talebinin de benzer şekilde güçlü olduğunu, "Çin altın ETF'lerinin ağustos ayına kadar yaklaşık 44 ton eklediğini, bunun Şanghay Altın Borsası'na göre yıl başından bu yana %18'lik bir artış olduğunu" ve bu sırada "küresel ETF varlıklarının büyük ölçüde değişmediğini" ekleyerek son talep ivmesinin Çin odaklı niteliğini vurguladı.
Fed'in Barr'ı, enflasyon riskleri arttıkça daha fazla faiz artırımına işaret ederek Doların yükselişini destekliyor
Fed’den Barr belirgin şekilde şahin bir ton sergiliyor; FXS Speechtracker skoru 8/10 seviyesinde, 7/10’luk tarihsel ortalamanın üzerinde ve her zamankinden daha güçlü bir sıkılaşma eğilimine işaret ediyor. “Enflasyonun zamanında %2’ye dönmesini sağlamak için muhtemelen daha fazla faiz artışı gerekiyor” yönündeki ifade ile enflasyon risklerinin arttığı, işgücü piyasası risklerinin ise azaldığına dair yorumlar, sağlam büyüme ve güçlü işgücü piyasasına rağmen ilave politika sıkılaştırmasına yönelik net bir tercihi ortaya koyuyor. Fed’in “pozisyonunun dışında” olduğunun ve politikayı yeniden ayarlaması gerektiğinin kabul edilmesi, mevcut duruşun hâlâ fazla gevşek olabileceği mesajını güçlendiriyor; bu zemin genellikle Dolar için destekleyici, risk duyarlılığı yüksek para birimleri için ise olumsuzdur.
FXS Fed Sentiment Index, +0,42 puan artarak 148,81 seviyesine yükseldi; bu seviye, nötr 100 eşiğinin oldukça üzerinde, net biçimde şahin bölgede ve yükselen FXS Speechtracker verisiyle uyumlu. Bu kademeli yükseliş, Barr’ın açıklamalarının öncülük ettiği son Fed iletişiminin piyasa beklentilerini daha uzun süreli kısıtlayıcı bir politika dönemine doğru ittiğini teyit ediyor; bu da Dolar getirilerini desteklerken Euro, Yen ve diğer büyük rakipler üzerinde baskı yaratıyor.
Teknik Analiz: Altın, 100 günlük SMA'nın altında düşüş eğilimini koruyor
Günlük grafikte XAU/USD, 100 günlük basit hareketli ortalamanın (SMA) ve Bollinger Bantları 20 günlük SMA'nın altında kalıyor; bu da yakın vadeli eğilimi aşağı yönlü tutuyor. Fiyat, Bollinger zarfının üst yarısında sıkışmış durumda; alt bant altta yatan talebi desteklerken, 14 günlük Göreceli Güç Endeksi (RSI) yaklaşık 45 seviyesinde seyrederek yönlü güçten ziyade zayıf ve konsolidasyon eğilimli bir momentuma işaret ediyor.
Yukarı tarafta, ilk direnç 100 günlük SMA ile hizalanırken, bunun önünde yaklaşık 4.375 $ civarındaki Bollinger orta çizgisi ve ardından 4.530 $ yakınındaki üst bant daha yoğun bir tavan oluşturuyor. Aşağı tarafta ise 4.222 $ seviyesindeki Bollinger alt bandı bir sonraki önemli destek olarak öne çıkıyor ve bu seviyenin altında günlük kapanış, momentumdaki mevcut yatay tona rağmen daha derin bir düzeltme düşüşünün kapısını aralayacaktır.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Altın - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca, herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları, çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla arttırıyor.
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimine girerek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metali aşağı çeker. Yine de çoğu hareket, emtia dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını baskılama eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.