Ons Altın fiyatı ABD PCE verilerinin Aralık Fed faiz artırımı ihtimallerini güçlendirmesiyle 4.000'e yakın seviyeye geriledi
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Ons Altın fiyatı cuma günkü erken Asya seansında yaklaşık 4.015$'a geriledi.
- ABD PCE enflasyonu eylülde hızlandı.
- Yatırımcılar Aralık ayında Fed'in faiz artırımı yapma olasılığını %74,9 olarak görüyor.
Ons Altın fiyatı (XAU/USD), cuma günü erken Asya seansında yaklaşık 4.015$ seviyesine geriledi. Değerli metal, ABD enflasyon verilerinin Federal Rezerv'in (Fed) bu yılın ilerleyen dönemlerinde faiz artıracağı beklentilerini güçlendirmesiyle değer kaybediyor.
Ticaret Bakanlığı Ekonomik Analiz Bürosu'nun perşembe günü açıkladığı verilere göre, ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyat Endeksi eylülde, ağustostaki %0,3'lük artışın ardından %0,5 yükseldi. Bu veri piyasa beklentileriyle uyumlu geldi.
"Fed hedeflerinin üzerinde seyretmeye devam eden ve inatla yüksek kalan bir enflasyon görünümü, Fed'in aralık toplantısında faiz artıracağı yönündeki düşüncelere zemin hazırlıyor. Bu ... şu anda altın piyasasındaki ana baskı unsuru ve bugünkü PCE raporu bu korkuyu yatıştırmak için hiçbir şey yapmadı," dedi High Ridge Futures'ta metaller ticareti direktörü David Meger.
Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC), çarşamba günü yapılan ekim ayı politika toplantısında faiz oranlarını %3,75 ile %4 aralığında değiştirmedi. Fed Başkanı Kevin Warsh görünüm konusunda yönlendirme sunmadı, ancak merkez bankasının fiyat istikrarını sağlayamadığını kabul etti. Warsh, "Üzerinde çalışıyoruz," dedi.
CME FedWatch aracına göre piyasalar şu anda ABD'nin aralık ayında faiz artırımı yapma ihtimalini yaklaşık %74,9 olarak fiyatlıyor. Daha yüksek faiz oranları, getiri sağlamayan altını elde tutmanın fırsat maliyetini artırır.
Altının dayanıklılığı, endüstriyel değerli metaller üzerindeki baskıyla tezat oluşturuyor
TD Securities'e göre, son FOMC toplantısının ardından "endüstriyel metaller zorlanıyor", buna karşın altın göreceli güç göstermeye devam ediyor. Banka, "Altın FOMC sonrası oldukça dirençli kalırken, endüstriyel değerli metaller aşağı yönlü bir eğilim sergiliyor; gümüş ve PGM'ler makro rüzgarlar ve sıkılaşan politika ihtimalinin talep görünümü üzerinde baskı yaratmasıyla belirgin şekilde daha zayıf performans gösteriyor" değerlendirmesinde bulundu. Bu ayrışma, yatırımcıların daha döngüsel risklere açık değerli metaller yerine altını tercih etmesiyle, kompleks genelinde daha savunmacı bir tonu ortaya koyuyor.
Warsh, değişmeyen %2 fiyat istikrarı hedefini vurgulayarak dolar boğalarını tetikte tutuyor
Warsh’ın basın toplantısı tonu kesinlikle şahin, 7/10 FXS Speechtracker puanı da yerleşik baz çizgisiyle uyumlu; bu da bir rejim değişikliğinden ziyade sürekliliğin altını çiziyor. "Fiyat istikrarını sağlamak takvimde sabit bir tarihle ilgili değildir" vurgusu, veriye bağlı ve sonuç odaklı bir duruşa işaret ederek, Fed "yeni parasal ilaç"tan ve Eylül ayında sağlanan gevşemenin geri çekilmesinin etkisini göstermeye başlamasından söz etse bile, enflasyonu tamamen "ortadan kaldırma" taahhüdünü güçlendiriyor. Enflasyon beklentilerinin "doğru yönde ilerlediğine" dair tekrarlanan güven, sert %2 PCE hedefi ve fiyat istikrarını sağlamada "ama, eğer, fakat yok" yaklaşımı, Fed'in henüz erken bir yön değişikliği düşünmediğine işaret ediyor; bu zemin genellikle Doları Euro ve Yen karşısında destekler.
FXS Fed Sentiment Index'in +14,39 puanlık artışla 141,89'a yükselmesi, net bir şahin güçlenmeye işaret ediyor; göstergeyi 100 nötr çizgisinin daha da üzerine taşıyor ve bu iletişimin son Fed mesajlarına kıyasla daha kısıtlayıcı bir tona sahip olduğunu doğruluyor. Sabit kalan 7/10 FXS Speechtracker puanıyla birlikte, yükselen FXS Fed Sentiment Index seviyesi, döviz piyasalarına politika eğiliminin daha sıkı koşulları sürdürme yönünde kaldığı sinyalini veriyor; bu yapı da genellikle Doları majör rakipleri karşısında destekler.
Teknik Analiz: Altın, 100 günlük SMA'nın altında düşüş eğilimini koruyor
Günlük grafikte XAU/USD, spot fiyatın 100 günlük basit hareketli ortalamanın (SMA) ve Bollinger orta bandının altında kalmasıyla kısa vadede düşüş eğilimini koruyor. Fiyat, Bollinger alt bandının hemen üzerinde tutunurken, 38,23 seviyesindeki Göreceli Güç Endeksi (RSI) aşırı satım bölgesinden uzak olmakla birlikte düşüş bölgesinde kalıyor; bu da teslimiyetten ziyade kalıcı aşağı yönlü baskıya işaret ediyor.
Aşağı yönde, acil destek yaklaşık 3.995$ seviyesindeki Bollinger alt bandında bulunuyor; burada satıcılar duraksayabilir. Yukarı yönde ise ilk direnç yaklaşık 4.115$ seviyesindeki Bollinger orta bandıyla örtüşüyor; ardından 4.215$ seviyesindeki 100 günlük SMA ve 4.230$ seviyesindeki üst Bollinger bandı geliyor. Mevcut düşüş tonunun hafiflemesi ve daha sürdürülebilir bir toparlanmanın önünün açılması için bu seviyelerin yeniden geri alınması gerekecek.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Altın - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca, herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları, çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla arttırıyor.
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimine girerek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metali aşağı çeker. Yine de çoğu hareket, emtia dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını baskılama eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.