Gümüş Fiyat Analizi: XAG/USD, petrol fiyatları ve ABD Doları'nın düşüşüyle 56,00$'a yaklaştı
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Gümüş, düşen ham petrol fiyatları, daha düşük tahvil getirileri ve zayıflayan doların genel piyasa baskısını hafifletmesiyle yükseldi.
- Beklenenden daha sıcak gelen ABD TÜFE verileri, ekim ayındaki FOMC toplantısında Fed'in olası bir faiz artırımı yapacağına yönelik beklentileri güçlendirdi.
- Eylül ayı manşet TÜFE yıllık bazda %3,7'ye ulaşırken, çekirdek TÜFE %2,6 arttı; her ikisi de piyasa tahminlerinin üzerinde gerçekleşti.
Gümüş fiyatı (XAG/USD), üç günlük kaybın ardından toparlanarak perşembe günü Asya saatlerinde ons başına yaklaşık 56,00$ seviyesinde işlem görüyor. Getirisi olmayan Gümüş, ham petrol fiyatlarının düşmesi ve diğer piyasalardaki baskının hafiflemesiyle değer kazandı. Daha zayıf bir ABD Doları ve gerileyen tahvil getirileri, değerli metallere ek destek sağlayarak getirisi olmayan varlıklar için daha elverişli bir ortam yarattı.
Ancak, beklenenden daha sıcak gelen ABD enflasyon raporu kısa süre içinde bu kazanımları sınırladı. Veriler, daha şahin bir Federal Rezerv'in (Fed) olasılığına yönelik beklentileri güçlendirerek, 27–28 Ekim'de yapılacak yaklaşan Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısında faiz artırımı yapılacağına ilişkin argümanları destekledi. Açıklamanın ardından vadeli işlem yatırımcıları, CME Group'un FedWatch aracına göre, ekim sonundaki toplantıda faiz artırımı olasılığını yaklaşık %31,6'ya yükseltti.
Ekonomik baskı, Çarşamba günü Çalışma İstatistikleri Bürosu (BLS) tarafından yayımlanan bir raporda detaylandırıldı. Ekonomide mal ve hizmet maliyetlerine ilişkin geniş kapsamlı bir ölçüm olan ABD Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE), eylül ayında aylık bazda %0,6 arttı ve 12 aylık manşet oranı %3,7'ye yükseldi. Her iki veri de ekonomistlerin sırasıyla %0,6 ve %3,6'lık tahminlerinin üzerinde geldi. Bu arada, oynak gıda ve enerji bileşenlerini hariç tutan çekirdek TÜFE, ay içinde %0,3 arttı ve yıllık bazda %2,6 yükselerek piyasa tahminleri olan %0,2 ve %2,5'in üzerine çıktı.
Daly şahin tarafa eğiliyor ancak piyasalar TÜFE'yi sindirirken sabır çağrısı yapıyor
Fed'den Daly, FXS Speechtracker puanının 6,1'lik tarihsel ortalamaya kıyasla 6,8 olmasıyla, olası ek sıkılaşma ihtiyacına dair daha güçlü bir inancı işaret eden, orta derecede daha şahin bir ton sergiliyor. Gaz kaynaklı manşet TÜFE'nin yükselirken çekirdek enflasyonun inatçı kalmaya devam ettiğine yapılan vurgu ile birlikte, daha fazla faiz artırımının muhtemel olduğu ancak zamanlamanın dikkatli olması gerektiği yönündeki açıklamalar, hızlı hareket etmekten ziyade net iletişim ve piyasa istikrarını önceleyen temkinli bir şahin duruşu ortaya koyuyor. Hedefin üzerinde seyreden kalıcı enflasyon risklerine, istikrarlı işgücü piyasasına ve TÜFE şokunun ardından piyasaların sakinleştiğine dair güvenceye odaklanılması, fiyat istikrarına odaklı çerçeve içinde sabır mesajını güçlendiriyor.
FXS Fed Duyarlılık Endeksi 0,84 puan düşerek 128,17'ye geriledi ve endeks nötr 100 işaretinin oldukça üzerinde kalmaya devam etse de algılanan şahinlikte mütevazı bir geri çekilmeye işaret etti. Bu yapı, artan tonlamada hafif bir yumuşamaya rağmen genel politika zemininde şahin görünümün sürdüğünü gösteriyor; FXS Fed Duyarlılık Endeksi ve FXS Speechtracker, enflasyon şokları devam ederse Federal Rezerv'in daha fazla sıkılaşmaya hâlâ eğilimli olduğuna işaret ediyor.
Teknik Analiz:
Günlük grafikte XAG/USD 56,00$ seviyesinde işlem görüyor ve dokuz ve 50 günlük Üstel Hareketli Ortalamaların (EMA'lar) oldukça altında kalarak aşağı yönlü bir fazı uzatıyor; bu ortalamalar yukarı yönü sınırlıyor ve bozulan bir trend yapısını ortaya koyuyor. 14 günlük Göreceli Güç Endeksi (RSI) 32,36 ile aşırı satım bölgesinin hemen üzerinde seyrediyor ve kalıcı satış baskısına işaret ediyor; 128,17 seviyesindeki FXS Fed Duyarlılık Endeksi ise yakın vadede gümüş üzerinde baskı yaratmaya devam edebilecek hâlâ yüksek politika belirsizliğini gösteriyor.
Yukarı yönde, ilk direnç kısa vadeli EMA ile 58,80$ seviyesinde aynı hizaya geliyor ve acil aşağı yönlü baskının hafiflemesi için bu seviyenin üzerinde kalıcı bir kırılma gerekiyor. Bunun ötesinde, 50 günlük EMA olan 62,61$ daha önemli bir bariyer oluşturuyor; fiyat bu hareketli ortalamalar kümesinin altında işlem gördüğü sürece, yükselişlerin satışla karşılanması muhtemel ve bu da önümüzdeki seanslarda aşağı yönlü eğilimi koruyacak.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Gümüş - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Gümüş, yatırımcılar arasında yüksek oranda işlem gören değerli bir metaldir. Tarihsel olarak bir değer deposu ve değişim aracı olarak kullanılmıştır. Altından daha az popüler olmasına rağmen, yatırımcılar yatırım portföylerini çeşitlendirmek için, gerçek değeri için veya yüksek enflasyon dönemlerinde potansiyel bir koruma olarak Gümüşe yönelebilirler. Yatırımcılar madeni para veya külçe olarak fiziksel Gümüş satın alabilir veya uluslararası piyasalarda fiyatını takip eden Borsa Yatırım Fonları gibi araçlar aracılığıyla ticaretini yapabilirler.
Gümüş fiyatları çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir durgunluk korkusu, Altın'dan daha az olsa da, güvenli liman statüsü nedeniyle Gümüş fiyatının yükselmesine neden olabilir. Getirisi olmayan bir varlık olarak Gümüş, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindedir. Varlık dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAG/USD) hareketleri ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına da bağlıdır. Güçlü bir Dolar Gümüş fiyatını uzak tutma eğilimindeyken, zayıf bir Doların fiyatları yukarı çekmesi muhtemeldir. Yatırım talebi, madencilik arzı - Gümüş, Altına kıyasla çok daha bol miktarda bulunur - ve geri dönüşüm oranları gibi diğer faktörler de fiyatları etkileyebilir.
Gümüş, Bakır ve Altından daha fazla olmak üzere tüm metaller arasında en yüksek elektrik iletkenliğine sahip olduğu için endüstride, özellikle elektronik veya güneş enerjisi gibi sektörlerde yaygın olarak kullanılmaktadır. Talepteki bir artış fiyatları artırabilirken, bir düşüş fiyatları düşürme eğilimindedir. ABD, Çin ve Hindistan ekonomilerindeki dinamikler de fiyat dalgalanmalarına katkıda bulunabilir: ABD ve özellikle Çin için büyük sanayi sektörleri çeşitli süreçlerde Gümüş kullanmaktadır; Hindistan'da tüketicilerin mücevherat için değerli metale olan talebi de fiyatların belirlenmesinde önemli bir rol oynamaktadır.
Gümüş fiyatları Altın'ın hareketlerini takip etme eğilimindedir. Altın fiyatları yükseldiğinde, güvenli liman varlıkları olarak statüleri benzer olduğu için Gümüş de genellikle onu takip eder. Bir ons Altın değerine eşit olmak için gereken Gümüş ons sayısını gösteren Altın/Gümüş oranı, her iki metal arasındaki göreceli değerlemeyi belirlemeye yardımcı olabilir. Bazı yatırımcılar yüksek bir oranı Gümüşün değerinin düşük ya da Altının aşırı değerli olduğunun bir göstergesi olarak değerlendirebilir. Aksine, düşük bir oran Altın'ın Gümüş'e göre değerinin düşük olduğunu gösterebilir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.