Altın, karışık temeller ve güçlü ABD Doları nedeniyle aşağı yönlü işlem görüyor
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Altın, karışık temeller ve güçlü Dolar arasında negatif bir eğilimle işlem görüyor.
- Daha yumuşak enflasyon ve ABD'deki dayanıklı işgücü verileri, bu yıl daha fazla 50 baz puanlık Fed gevşemesi beklentilerini güçlendiriyor.
- Günlük grafikteki yükselen üçgen, 5.100 $'ı ana kırılma seviyesi olarak tutarken, 4.900 $ kısa vadeli destek işlevi görüyor.
Altın (XAU/USD), karışık makro sinyaller arasında fiyatları yukarı takip etme konusunda isteksiz kalan traderlar ile konsolidasyon aşamasını uzatarak haftaya durgun bir başlangıç yapıyor. Bu satırların yazıldığı sırada, XAU/USD 4.987 $ civarında işlem görüyor ve gün içi 5.054 $ civarında bir zirve yaptı, günlük bazda yaklaşık %0,90 düşüş kaydediyor.
Enflasyon soğuyor, işgücü piyasası güçleniyor, traderlar kademeli gevşemeyi fiyatlıyor
ABD Doları'ndaki (USD) mütevazı bir artış, külçeyi baskı altında tutuyor. Bu arada, geçen haftaki ABD ekonomik verileri, Federal Rezerv'in (Fed) yakın zamanda faiz indirimine gideceği beklentilerini azalttı ve Altın'daki yukarı yönlü denemeleri daha da sınırladı. Bununla birlikte, yılın ikinci yarısında para politikası gevşemesi beklentileri, getirisi olmayan metal için temel destek sağlamaya devam ediyor.
ABD Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) verileri, beklenenden daha yumuşak geldi. Manşet TÜFE, Ocak ayında aylık %0,2 artarak, Aralık'taki %0,3'ten yavaşladı. Yıllık bazda, enflasyon %2,7'den %2,4'e geriledi.
Bu arada, Tarım Dışı İstihdam (NFP) 130K artış gösterdi ve bu, Aralık ayındaki revize edilmiş 48K artışın oldukça üzerinde. İşsizlik Oranı ise %4,4'ten %4,3'e düştü.
Bir araya getirildiğinde, en son işgücü piyasası ve enflasyon verileri, Fed'in çift mandasının doğru yönde ilerlediğini, işgücü koşullarının istikrara kavuştuğunu ve fiyat baskısının kademeli olarak hafiflediğini gösteriyor.
Sonuç olarak, traderlar bu yıl 50 baz puandan fazla gevşeme üzerine bahislerini artırdı ve faiz oranı vadeli işlemleri, CME FedWatch aracına göre Haziran'da ilk kesintiyi fiyatlıyor.
Diğer yandan, sürekli jeopolitik gerginlikler, Altın için güvenli liman talebini desteklemeye devam ediyor, zira ABD-İran gelişmeleri odak noktası olmaya devam ediyor. BBC, Pazartesi günü İran'ın, Washington'un yaptırımların hafifletilmesi konusunda görüşmeye açık olması şartıyla nükleer anlaşmaya ulaşmak için uzlaşmaları değerlendirmeye istekli olduğunu bildirdi.
İran Dışişleri Bakanı Abbas Araghchi, Salı günü müzakerelerin yeniden başlayacağı yüksek riskli ikinci nükleer görüşmeler için Cenevre'ye geldi.
Bu bağlamda, Altın kısa vadede menzil içinde kalabilir ve değerli metaller alanında artan volatilite, agresif pozisyon almayı caydırabilir. ABD Başkanlar Günü tatili nedeniyle zayıf likidite ticaret koşulları da Pazartesi günü fiyat hareketinin dalgalı kalmasına neden olabilir.
Bu hafta ilerleyen günlerde, Çarşamba günü Federal Açık Piyasa Komitesi'nin (FOMC) Ocak toplantısının tutanaklarının yayınlanmasına dikkat çekilecek.
Dikkat, ardından Cuma günü açıklanacak ABD Kişisel Gelir ve Harcama raporuna kayacak; bu rapor, Fed'in tercih ettiği enflasyon göstergesi olan çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) ile ilgili en son okumayı içerecek.
Piyasalar ayrıca, bir sonraki faiz indirimine dair zamanlama hakkında daha fazla ipucu için dördüncü çeyrek Gayri Safi Yurtiçi Hasıla (GSYİH) ön tahminini değerlendirecek.
Teknik analiz: Yükseliş yapısı sağlam, trendin devamı için 5.100 $ kırılması gerekli
Teknik açıdan bakıldığında, günlük grafik, 5.050-5.100 $ bölgesinin toparlanma girişimlerini sınırladığı bir yükselen üçgen formasyonu gösteriyor. 50 günlük Basit Hareketli Ortalama (SMA), 100 günlük SMA'nın üzerinde kalmaya devam ediyor ve daha geniş yükseliş yapısını pekiştiriyor.
Her iki hareketli ortalama da yukarı doğru eğim gösteriyor ve fiyat, bunların üzerinde rahatça işlem görmeye devam ediyor, bu da alıcıların kontrolü elinde tuttuğunu gösteriyor.
Göreceli Güç Endeksi (RSI) 54,94 seviyesinde, nötr bölgede hafif bir pozitif eğilimle seyrediyor. Bu arada, Ortalama Gerçek Aralık (ATR) yüksek kalmaya devam ediyor ancak 192,20'ye gerileyerek son zamanlardaki keskin dalgalanmaların ardından volatilitenin hafiflediğine işaret ediyor.
Yukarı yönde, 5.100 $'ın üzerinde sürdürülebilir bir kırılma, yükselen üçgenden bir yükseliş kırılmasını doğrulayacak ve mevcut yükseliş trendinin devamını sinyal edecek.
Aşağı yönde, ilk destek 4.900-4.880 $ bölgesinde görülüyor. Daha derin bir geri çekilme, 4.645 $'daki 50 günlük SMA'yı açığa çıkarabilir ve daha fazla bir düşüş, 4.361 $ civarındaki 100 günlük SMA'ya kapı açabilir.
Altın - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca, herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları, çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla arttırıyor.
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimine girerek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metali aşağı çeker. Yine de çoğu hareket, emtia dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını baskılama eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.