Altın, USD'nin İran gerilimlerinden ve Fed faiz artırımı beklentilerinden faydalanmasıyla 4.650 dolara geriledi
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Altın, pazartesi günü bazı satıcılar çekiyor çünkü yenilenen ABD-İran gerilimleri güvenli liman ABD Doları'na (USD) fayda sağlıyor.
- Yükselen petrol fiyatları enflasyon endişelerini canlandırıyor ve şahin Fed bahislerini destekleyerek Doları güçlendiriyor.
- Düşüş ihtimali olan yatırımcılar tereddütlü görünüyor, çünkü odak bu hafta açıklanacak son ABD enflasyon verilerine kayıyor.
Altın (XAU/USD), mütevazı gün içi kayıplarını artırarak Avrupa seansına girerken ABD Doları (USD) talebindeki kayda değer artışın etkisiyle 4.650 dolar bölgesinin hemen altında yeni günlük dip seviyeye dokundu. Süregelen jeopolitik belirsizlikler, USD'nin rezerv para birimi statüsünü destekleyen önemli bir faktör olarak ortaya çıkıyor. Ayrıca, daha şahin bir ABD Merkez Bankası (Fed) beklentileri Doları ek destek sağlıyor ve getirisi olmayan sarı metalden sermaye çıkışlarını hızlandırıyor.
ABD-İran barış anlaşması ve çatışmanın yumuşaması konusundaki iyimserlik, Hürmüz Boğazı'ndaki yenilenen düşmanlıklar nedeniyle hızla azaldı. Buna ek olarak, ABD Başkanı Donald Trump ve İran, savaşın sona erdirilmesi ve Hürmüz Boğazı'nın kademeli yeniden açılması için birbirlerinin barış tekliflerini reddetti; bu durum İran'ın nükleer programı konusunda büyük anlaşmazlıklar içeriyor. Wall Street Journal, İran'ın ABD'nin nükleer tesislerini sökme ve uranyum zenginleştirmeyi 20 yıl boyunca askıya alma taleplerini reddettiğini bildirdi. Trump, İran'ın yanıtını "tamamen kabul edilemez" olarak nitelendirerek sert tepki gösterdi. Bu gelişmeler jeopolitik riskleri gündemde tutuyor ve pazartesi günü Altın fiyatı üzerinde baskı oluşturarak bir miktar yukarı yönlü ivme kazandırıyor.
Bu arada, son gelişmeler Ham Petrol fiyatlarında yeni bir yükseliş dalgası başlattı ve enflasyon endişelerini canlandırdı. Bu durum, cuma günü açıklanan iyimser ABD istihdam verileriyle birlikte, Fed'in daha şahin bir duruş sergilemesi için gerekçeleri destekliyor. Yaygın olarak bilinen ABD Tarım Dışı İstihdam (NFP) raporu, ekonominin nispeten beklentilerin üzerinde, nisan ayında 115 bin yeni iş eklediğini gösterirken, işsizlik oranı %4,3 seviyesinde sabit kaldı. Ayrıca, CME Group'un FedWatch Aracı, piyasa katılımcılarının ABD Merkez Bankası'nın bu yıl sonunda en az bir kez 25 baz puanlık (bps) faiz artırımı yapma olasılığını %20'nin biraz üzerinde fiyatladığını gösteriyor. Bu görünüm, USD alıcılarını destekliyor ve getirisi olmayan Altın için daha fazla düşüş ihtimalini güçlendiriyor.
Ancak yatırımcılar agresif yönlü pozisyonlar almaktan kaçınıyor ve salı ve çarşamba günleri sırasıyla açıklanacak olan ABD enflasyon verileri – Tüketici Fiyat Endeksi (CPI) ve Üretici Fiyat Endeksi (PPI) – öncesinde beklemeyi tercih ediyor. Ayrıca, bu hafta ABD aylık Perakende Satışlar verisi ile etkili FOMC üyelerinin konuşmaları da USD'yi yönlendirecek ve Altın fiyatına ivme kazandıracak. Öte yandan, satışların güçlü bir devamının olmaması, geçen hafta dokunulan 4.500 dolar psikolojik seviyesi veya bir aydan uzun süredir görülen dipten gelen son toparlanmanın gücünü yitirdiğinin teyit edilmesi öncesinde ihtiyatlı olunmasını gerektiriyor.
XAU/USD 4 saatlik grafik
Altın, H4 grafikte 200-SMA'nın altına düşerek savunmasız hale geliyor
Teknik açıdan bakıldığında, değerli metal, nisan-mayıs düşüşünün %61,8 Fibonacci geri çekilme seviyesini aşamadığı geçen haftaki tekrar eden başarısızlıkların ardından nötr bir görünüm sergiliyor. Ancak, sonraki düşüş 200 periyotluk Basit Hareketli Ortalama (SMA) civarında duraklıyor. Ayrıca, Göreceli Güç Endeksi (RSI) 50 çizgisinin hemen üzerinde seyrederek mütevazı bir pozitif eğilime işaret ederken, Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama (MACD) sıfırın altında negatif bir değerle bulunuyor ve bu da yükseliş momentumunun henüz tam olarak ikna edici olmadığını gösteriyor.
Bu arada, 4.696 dolar civarındaki %50 geri çekilme seviyesi muhtemelen acil direnç olarak görev yapacak; ardından 4.743 dolar civarındaki %61,8 seviyesi ve 4.810 dolar civarındaki %78,6 geri çekilme seviyelerinde ek dirençler bulunuyor. Bu bariyerlerin üzerinde kalıcı bir kırılma, 4.894 dolar civarındaki son döngü zirvesine doğru yolu açabilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 4.675 dolardaki 200 periyot SMA, 4.650 dolar civarındaki %38,2 Fibonacci geri çekilme öncesinde acil destek sağlıyor; daha derin destekler ise 4.592 dolar civarındaki %23,6 seviyesinde ve 4.498 dolar civarındaki yapısal dip bölgesinde yer alıyor.
(Bu hikayenin teknik analizi bir yapay zeka aracı yardımıyla yazılmıştır.)
Altın - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca, herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları, çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla arttırıyor.
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimine girerek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metali aşağı çeker. Yine de çoğu hareket, emtia dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını baskılama eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.