Altın Fiyat Analizi: XAU/USD petrol fiyatlarındaki toparlanmayla düşüşe geçiyor, Fed’in politika kararı bekleniyor
|otomati̇k tercümeMakalenin Orijinalini Görün- Altın fiyatı, petrol fiyatlarının geri dönmesiyle yaklaşık 4.050$ seviyesine geriledi.
- İran destekli Husilerin Suudi Arabistan'ın petrol rafinerisine düzenlediği saldırı, enerji arzı risklerini gündeme getirdi.
- Yatırımcılar, Fed'in günün ilerleyen saatlerinde faiz oranlarını değiştirmemesini bekliyor.
Altın, petrol fiyatlarının iki günlük düzeltmenin ardından geri dönmesiyle çarşamba günü Asya işlemlerinde %0,3 düşüşle yaklaşık 4.050$ seviyesine geriledi. Değerli metalin, Federal Rezerv'in (Fed) günün ilerleyen saatlerinde saat 18:00 GMT'de para politikası kararını açıklaması nedeniyle yüksek oynaklıkla karşılaşması bekleniyor.
Petrol fiyatlarında geri dönüşü ne tetikliyor?
Kaleme alındığı sırada, WTI Petrol fiyatı iki günlük en düşük seviyesi olan 98,83$'dan toparlanarak yaklaşık %1 artışla 100,50$'a yakın işlem görüyor.
Yemen'in İran'a yakın Husilerinin salı günü Suudi Arabistan'ın en büyük petrol rafinerisini bir füzeyle vurduklarını söylemesinin ardından petrol fiyatları alım görüyor; bu durum dünyanın en büyük ikinci ham petrol üreticisine yönelik saldırılarını yoğunlaştırdı. Reuters'ın haberine göre, Suudi yetkililer günlük 550.000 varil kapasiteli tesise yönelik saldırıyı hemen doğrulamadı.
Daha yüksek petrol fiyatları, küresel enflasyonda yeni bir hızlanma korkusunu tetikliyor; bu senaryo merkez bankalarını uzun süreli şahin bir para politikası duruşunu değerlendirmeye zorluyor. Böyle bir durum, Altın gibi getiri sağlamayan varlıklar için olumsuz bir tablo oluşturuyor.
Daha yüksek petrol fiyatları ayrıca ABD Hazine tahvil getirilerinin %5 seviyesinin üzerine dönmesine yardımcı oldu. Yükselen enerji fiyatlarının yanı sıra, yatırımcıların Federal Rezerv'in (Fed) para politikası açıklaması öncesindeki temkinli duruşu da ABD tahvil getirilerini destekliyor.
ABD Doları (USD) da Fed'in politikası öncesinde güç gösteriyor. Haberin yazıldığı sırada, Dolar'ın altı önemli para birimi karşısındaki değerini ölçen ABD Dolar Endeksi (DXY), üç günlük kazançlarını 102,40 civarında koruyor. Teknik olarak, daha güçlü bir ABD Doları, Altın fiyatını yatırımcılar için elverişsiz bir risk-getiri seçeneği haline getiriyor.
Fed'den politika toplantısında ne beklenmeli?
CME FedWatch aracına göre Fed'in faizleri 3,75%-4,00% aralığında değiştirmeden bırakması neredeyse kesin. Eylül toplantısında ABD merkez bankası politika faizini 25 baz puan (bps) artırdı ve yılın geri kalanında en az bir artış daha sinyali verdi.
Deutsche Bank ekonomistleri, politika faizlerinin sabit tutulmasının beklendiği bir ortamda, "bu nedenle ilginin Başkan Warsh'ın basın toplantısında ve Fed'in hâlâ yüksek seyreden enflasyon ile güçlü büyümeyi, finansal koşullardaki son sıkılaşmaya karşı nasıl dengeleyeceğinde olacağını" savunuyor. Ekonomistler, "bildirinin kendisinde [yalnızca] sınırlı değişiklikler olmasını" beklerken, başlık karar değişmese bile daha bölünmüş bir FOMC ihtimalini vurgulayarak "sabit tutma kararına karşı oyların çıkabileceği" uyarısında bulunuyor.
Altın Teknik Analizi
Günlük grafikte XAU/USD 4.046,32 dolar seviyesinde işlem görüyor ve spot fiyat yaklaşık 4.121,59 dolar seviyesindeki 20 günlük Üssel Hareketli Ortalama'nın (EMA) altında kaldığı için yakın vadede düşüş eğilimini koruyor. Bu dinamik bariyerin yeniden aşılamaması, yükselişlerin hâlâ satışla karşılandığını gösterirken, Göreceli Güç Endeksi (RSI) 39 civarında seyrediyor ve bu da hemen bir tepki yükselişini tetikleyebilecek belirgin bir aşırı satım koşulundan ziyade zayıf momentumu teyit ediyor.
Yukarı yönde, ilk direnç 4.121,59 dolar seviyesindeki 20 günlük EMA ile belirleniyor ve aşağı yönlü baskının hafiflemesi ile daha sürdürülebilir bir toparlanma aşamasına işaret etmesi için bu seviyenin üzerinde günlük kapanış gerekli olacak. Sağlanan veri setinde yakın çevrede yapısal destek bulunmadığından, metal kısa vadeli EMA'sının altında işlem gördüğü sürece daha fazla gerilemeye karşı kırılgan kalıyor ve 4.120 dolar bölgesinin üzerinde kontrolü yeniden ele geçirmek için yük boğaların üzerinde kalıyor.
(Bu haberin teknik analizi bir yapay zeka aracının yardımıyla yazılmıştır. Daha fazla bilgi edinin.)
Altın - Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
Altın, değer deposu ve değişim aracı olarak yaygın bir şekilde kullanıldığı için insanlık tarihinde önemli bir rol oynamıştır. Şu anda, parlaklığı ve mücevher olarak kullanımının yanı sıra, değerli metal yaygın olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülüyor, yani çalkantılı zamanlarda iyi bir yatırım olarak kabul ediliyor. Altın ayrıca, herhangi bir ihraççıya veya hükümete bağlı olmadığı için enflasyona ve değer kaybeden para birimlerine karşı bir koruma olarak da görülmektedir.
Merkez bankaları en büyük Altın sahipleridir. Merkez bankaları, çalkantılı dönemlerde para birimlerini desteklemek amacıyla rezervlerini çeşitlendirme ve ekonominin ve para biriminin algılanan gücünü artırmak için Altın satın alma eğilimindedir. Yüksek Altın rezervleri bir ülkenin ödeme gücü için güven kaynağı olabilir. Dünya Altın Konseyi'nin verilerine göre, merkez bankaları 2022 yılında rezervlerine yaklaşık 70 milyar dolar değerinde 1.136 ton Altın ekledi. Bu, kayıtların tutulmaya başlamasından bu yana gerçekleşen en yüksek yıllık alımdır. Çin, Hindistan ve Türkiye gibi gelişmekte olan ekonomilerin merkez bankaları Altın rezervlerini hızla arttırıyor.
Altın, hem önemli rezerv hem de güvenli liman varlıkları olan ABD Doları ve ABD Hazine tahvilleri ile ters bir korelasyona sahiptir. Dolar değer kaybettiğinde, Altın yükselme eğilimine girerek yatırımcıların ve merkez bankalarının çalkantılı zamanlarda varlıklarını çeşitlendirmelerini sağlar. Altın ayrıca riskli varlıklarla ters orantılıdır. Hisse senedi piyasasındaki bir ralli Altın fiyatını zayıflatma eğilimindeyken, daha riskli piyasalardaki satışlar değerli metali destekleme eğilimindedir.
Fiyat çok çeşitli faktörlere bağlı olarak hareket edebilir. Jeopolitik istikrarsızlık veya derin bir resesyon korkusu, güvenli liman statüsü nedeniyle Altın fiyatının hızla yükselmesine neden olabilir. Getirisiz bir varlık olarak Altın, düşük faiz oranlarıyla yükselme eğilimindeyken, yüksek para maliyeti genellikle sarı metali aşağı çeker. Yine de çoğu hareket, emtia dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için (XAU/USD) ABD Dolarının (USD) nasıl davrandığına bağlıdır. Güçlü bir Dolar Altın fiyatını baskılama eğilimindeyken, zayıf bir Doların Altın fiyatlarını yukarı çekmesi muhtemeldir.
Bu sayfalarda yer alan bilgiler, risk ve belirsizlikler içeren ileriye dönük ifadeler içermektedir. Bu sayfada profili verilen piyasalar ve araçlar yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve hiçbir şekilde bu varlıkların satın alınması veya satılması için bir tavsiye olarak algılanmamalıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi kapsamlı araştırmanızı yapmalısınız. FXStreet, bu bilgilerin hata, yanlışlık veya maddi yanlış beyanlar içermediğini hiçbir şekilde garanti etmez. Ayrıca, bu bilgilerin zamanında olduğunu garanti etmez. Açık Piyasalara yatırım yapmak, yatırımınızın tamamını veya bir kısmını kaybetmenin yanı sıra duygusal sıkıntı da dahil olmak üzere büyük bir risk içerir. Anaparanın tamamen kaybedilmesi de dahil olmak üzere yatırımla ilgili tüm riskler, kayıplar ve maliyetler sizin sorumluluğunuzdadır. Bu makalede ifade edilen görüş ve fikirler yazarlara aittir ve FXStreet'in veya reklamverenlerinin resmi politikasını veya konumunu yansıtmak zorunda değildir.