Ons Altın Fiyat Analizi: XAU/USD ABD TÜFE raporu öncesinde haftalık işlem aralığının kırılmasını bekliyor

• Ons Altın fiyatı, Asya seansında perşembe günü USD'nin gece kazançlarını artırmaya çalışmasıyla birlikte düşüş gösterdi.
• Az sıkılaşmacı bir Fed beklentileri, anlamlı bir USD yükselişini sınırlıyor ve emtiayı destekliyor.
• Yatırımcılar ayrıca isteksiz görünüyor ve ABD tüketici enflasyonu rakamlarının açıklanmasını beklemeyi tercih ediyor.

Ons Altın fiyatı (XAU/USD), bir önceki günkü yükseliş hareketini 4.350$ seviyesine yakın bir noktada değerlendirmekte zorlanıyor ve perşembe günü Asya seansında hafif aşağı yönlü bir eğilimle işlem görüyor. Düşüş, ABD Doları (USD) yükselişi arasında bazı kar alımlarıyla ilişkilendirilebilir, ancak destekleyici temel zemin sayesinde korunması muhtemel. Yatırımcılar, emtia etrafında yeni pozisyonlar almadan önce ABD tüketici enflasyonu rakamlarının açıklanmasını beklemeyi tercih edebilir.

Federal Rezerv Yönetim Kurulu Üyesi Christopher Waller – Jerome Powell'ın potansiyel haleflerinden biri – çarşamba günü, merkez bankası bağımsızlığının önemini ABD Başkanı Donald Trump'a vurgulayacağını söyledi. Waller ayrıca, görünüm göz önüne alındığında, faiz oranlarını düşürmek için acele etmeye gerek olmadığını ekledi. Bu durum, USD'nin ekim ayı başından bu yana en düşük seviyesinden elde ettiği toparlanma kazançlarını korumasına yardımcı oluyor; bu seviye, bu hafta başında açıklanan karışık ABD istihdam verilerinin ardından dokunulmuştu.

ABD Çalışma İstatistikleri Bürosu (BLS), ekonominin kasım ayında 64 bin iş eklediğini ve bu sayının 50 binlik artış beklentilerini aştığını bildirdi. Ancak bu, ekim ayındaki kötü rakamlarla dengelendi; bu rakamlar, ABD hükümetinin en uzun süreli kapanmasının ardından 105 binlik bir istihdam kaybını gösteriyordu. Ayrıca, İşsizlik Oranı'nın %4,6'ya yükselmesi, Eylül 2021'den bu yana en yüksek seviye ve ücretlerdeki büyümenin yavaşladığına dair işaretler, ABD merkez bankasının daha fazla gevşeme yapma ihtimalini destekliyor.

Bu görüş, Fed'in Waller tarafından da dile getirildi ve ABD merkez bankasının, işgücü piyasasındaki zayıflık belirtileri göz önüne alındığında faiz oranlarını düşürmek için hala alanı olduğunu söyledi. Fed’in aralık ayındaki Ekonomik Projeksiyonlar Özeti, 2026'da yalnızca bir faiz indirimi öngörmüştü, ancak yatırımcılar gelecek yıl iki faiz indirimi olasılığını fiyatlıyor. Bu durum, USD alıcılarının agresif pozisyonlar yapmasını engelliyor ve genel olarak daha zayıf bir risk tonu içinde, faiz getirmeyen Altın için bir destek sağlamaya devam edebilir.

Yatırımcılar, aşırı değerlemeler ve Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) daha fazla politika sıkılaştırma olasılığına dair sürekli endişeler nedeniyle gergin kalıyor. Bunun yanı sıra, dünyanın iki en büyük ekonomisi – ABD ve Çin – hakkında endişeler, küresel risk algısını savunmaya yönlendiriyor ve güvenli liman Altın için aşağı yönlü hareketi sınırlamaya katkıda bulunmalıdır. Ayrıca, yatırımcılar perşembe günü açıklanacak olan ABD Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) raporu öncesinde isteksiz görünüyor.

Kritik enflasyon verileri, Fed'in gelecekteki faiz indirimleri yolundaki beklentileri etkileyecek ve bu da kısa vadede USD talebini yönlendirmede ve Altın için yönlü hareketin bir sonraki aşamasını belirlemede önemli bir rol oynayacaktır. Bununla birlikte, yukarıda bahsedilen destekleyici temel zemin, XAU/USD paritesi için en az direnç yolunun yukarı yönde olduğunu gösteriyor. Bu nedenle, anlamlı bir düzeltici düşüş, hala bir alım fırsatı olarak görülebilir ve yüzeysel kalabilir.

XAU/USD 1 saatlik grafik

Teknik Analiz:

XAU/USD paritesi, şu anda 4.313$ civarında bulunan 100 saatlik Basit Hareketli Ortalama'nın (SMA) üzerinde seyrediyor. Yukarı eğim, bu dinamik desteğin geri çekilmeleri tutması koşulunda hafif bir gün içi yükseliş eğilimini destekliyor. Bu arada, Hareketli Ortalama Yakınsama Sapması (MACD) Sinyal çizgisinin altına kayıyor ve negatif bölgede kalıyor. Ayrıca, genişleyen negatif histogram, artan düşüş baskısını gösteriyor. Göreceli Güç Endeksi (RSI) 52,82 (nötr) seviyesinde, orta çizgiye doğru geriliyor. Yükselen 100 SMA'nın üzerinde kalmak, geri çekilmeleri destekleyecek, oysa bu ortalamanın altına net bir kırılma, daha derin bir düzeltme kapısını açacaktır.

(Bu hikayenin teknik analizi bir AI aracı yardımıyla yazılmıştır)